Τι είναι το Προσωπικό Σωρευτικής Έκπτωσης
Το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης είναι ένας τρόπος για τους επενδυτές αμοιβαίων κεφαλαίων να πληρούν τις προϋποθέσεις για χαμηλότερα τέλη για ένα συγκεκριμένο ταμείο βάσει του συνολικού ποσού που επενδύεται σε διάφορα κεφάλαια που προσφέρονται από την ίδια εταιρεία αμοιβαίων κεφαλαίων, συνήθως από την ίδια οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων.
Γενικά, τα τέλη για την επένδυση σε αμοιβαίο κεφάλαιο μειώνονται με βάση το συνολικό επενδυμένο ποσό. Κάποια κεφάλαια απαιτούσαν ελάχιστα ποσά επενδύσεων προκειμένου να λάβουν χαμηλότερα τέλη. Το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης δίνει στους επενδυτές αυτή την έκπτωση με βάση ένα ελάχιστο που ισχύει για όλα τα σχετικά κεφάλαια και όχι για ένα συγκεκριμένο ταμείο.
Ορισμένες φορές οι επενδυτές πληρούν τις προϋποθέσεις για το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης συμφωνώντας να πραγματοποιήσουν πολλές επενδύσεις σε μια οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων ή κεφαλαίων για μια καθορισμένη περίοδο.
ΑΠΑΓΟΡΕΥΣΗ Προσωρινής αθροιστικής έκπτωσης
Τα σωρευτικά προνόμια έκπτωσης είναι κάπως κοινά και μερικές φορές ισχύουν και για τα αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου και για άλλες επενδύσεις που προσφέρονται από εγγεγραμμένους συμβούλους.
Η εταιρεία Say Bird Mutual Fund χρεώνει 0, 75% ετησίως για το Ταμείο Robin, με βάση ένα ελάχιστο ποσό $ 20, 000 που επενδύεται. Ωστόσο, χρεώνει 0, 50% ετησίως για τουλάχιστον 100.000 δολάρια που επενδύθηκαν. Ωστόσο, προσφέρει επίσης ένα κεφάλαιο δρυοκολάπτης και ένα Blue Jay Fund με τα ίδια ελάχιστα. Ωστόσο, το Bird Mutual προσφέρει ένα προνόμιο σωρευτικής έκπτωσης $ 150.000. Οι επενδυτές πληρούν τις προϋποθέσεις για 0, 50% αμοιβές και στα τρία ταμεία, υπό την προϋπόθεση ότι θα επενδύσουν συλλογικά 150.000 δολάρια στα τρία ταμεία.
Αν το Bird Mutual επεκτείνει το κατώτερο ποσό των 0, 50 ετησίως στους πελάτες που επιθυμούν να επενδύσουν αρχικά $ 110.000, εφόσον συμφωνούν να επενδύσουν 10.000 δολάρια το ένα τέταρτο για κάθε ένα από τα επόμενα τέσσερα τρίμηνα, αυτό αντιπροσωπεύει επίσης το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης.
Πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα της σωρευτικής έκπτωσης
Υπό την προϋπόθεση ότι το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης δηλώνεται σαφώς και εφαρμόζεται ομοιόμορφα για όλους τους πελάτες, τότε πολλοί επενδυτές το θεωρούν δίκαιο, αν και κάποιοι μικρότεροι πελάτες μερικές φορές αντιτίθενται στην καταβολή υψηλότερων τελών βάσει του ποσού στους αντίστοιχους λογαριασμούς τους.
Ωστόσο, το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης αντικατοπτρίζει μείωση του κόστους εμπορίας για την εταιρεία αμοιβαίων κεφαλαίων. Απλώς κοστίζει μια εταιρεία αμοιβαίων κεφαλαίων για να εξυπηρετήσει δύο λογαριασμούς $ 75.000 από ό, τι ένας λογαριασμός $ 150.000.
Αυτό που δεν είναι δίκαιο είναι όταν οι κανόνες σχετικά με το σωρευτικό προνόμιο έκπτωσης δεν είναι σαφείς. Ορισμένες εταιρείες στον κλάδο των αμοιβαίων κεφαλαίων έχουν απλές αμοιβές, ενώ άλλες τείνουν να αποκρύπτουν τους κανόνες με σύνθετη γλώσσα.
Τα αμοιβαία κεφάλαια αναφέρουν πάντοτε όλες τις σχετικές αμοιβές κεφαλαίων στο ενημερωτικό δελτίο. Κάθε ταμείο πρέπει να ενημερώνει το ενημερωτικό δελτίο μία φορά το χρόνο, οπότε είναι πάντα ενημερωμένο. Δεν είναι ευχάριστη ανάγνωση, αλλά είναι το καλύτερο μέρος για να καταλάβετε πλήρως την κατανομή των αμοιβών του αμοιβαίου κεφαλαίου.
