Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC) απαιτεί από τα αμοιβαία κεφάλαια να υποβάλλουν σε τριμηνιαία βάση πλήρη καταλόγους των συμμετοχών τους, δεδομένου ότι είναι ρυθμιζόμενες εταιρείες επενδύσεων. Τα αμοιβαία κεφάλαια χρησιμοποιούν τα SEC Forms NQ και N-CSR για να αποκαλύψουν τις τριμηνιαίες συμμετοχές τους στο τέλος κάθε οικονομικού τριμήνου. αυτά τα έντυπα είναι προσβάσιμα ηλεκτρονικά στον δικτυακό τόπο της SEC. Επίσης, πολλά αμοιβαία κεφάλαια αποκαλύπτουν τις συμμετοχές τους στους επίσημους ιστοτόπους τους.
Ανακοινώσεις αμοιβαίων κεφαλαίων Χρονισμός
Οι εκθέσεις για την εκμετάλλευση των αμοιβαίων κεφαλαίων είναι προσβάσιμες μέσω της ηλεκτρονικής βάσης δεδομένων SEC Edgar. Τα αμοιβαία κεφάλαια έχουν 60 ημέρες μετά το τέλος του τριμήνου τους για να καταθέσουν τις συμμετοχές τους στην SEC. Πολύ λίγα αμοιβαία κεφάλαια καταθέτουν έγκαιρα τις γνωστοποιήσεις τους, καθιστώντας την αναφορά τους όχι ιδιαίτερα επίκαιρη. Ορισμένα ταμεία επιλέγουν να αναφέρουν τις συμμετοχές τους ακόμη συχνότερα, σε μηνιαία βάση, αλλά αυτό δεν είναι καθόλου κανόνας, καθώς η μηνιαία αναφορά απαιτεί μεγάλη προσπάθεια και κόστος εκ μέρους των αμοιβαίων κεφαλαίων.
Απαραίτητα γνωστοποιήσεις αμοιβαίων κεφαλαίων
Σύμφωνα με τον κανονισμό της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, τα αμοιβαία κεφάλαια πρέπει να κοινοποιούν τα πλήρη χαρτοφυλάκια χαρτοφυλακίων τους σε τριμηνιαία βάση σε καταθέσεις, οι οποίες πρέπει να πιστοποιούνται από τους κύριους εκτελεστικούς και χρηματοοικονομικούς λειτουργούς των ταμείων. Αν και οι συζητήσεις και η ανάλυση της διαχείρισης δεν απαιτούνται, ορισμένοι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επιλέγουν να σχολιάζουν τις αποδόσεις των κεφαλαίων τους στις τριμηνιαίες εκθέσεις τους. Οι τριμηνιαίες εκθέσεις βοηθούν τους μεμονωμένους επενδυτές να εκτιμήσουν τον τρόπο με τον οποίο τα ταμεία συμμορφώνονται με τους επενδυτικούς τους στόχους. Παρόλο που ορισμένες ομάδες υποστήριξης επενδύσεων πρότειναν μηνιαία υποχρέωση αναφοράς για αμοιβαία κεφάλαια και άλλες εγγεγραμμένες εταιρείες επενδύσεων, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς δεν έχει ακόμη λάβει την τελική απόφαση για την πρόταση αυτή.
