Ποιοι είναι οι Κανονισμοί Φορολογίας για τους επενδυτές ομολόγων;
Κάθε χρόνο, οι κάτοχοι ομολόγων συμπληρώνουν τελετουργικά τη φορολογική μορφή IRS 1099-INT, για να αναφέρουν τα ετήσια φορολογητέα έσοδα από τόκους τους. Ενώ με την πρώτη ματιά, το παρόν έγγραφο προσφέρει απλές οδηγίες για τη δήλωση φόρου επί του εισοδήματος που προκύπτει από τα δηλούμενα επιτόκια, υπάρχουν συχνά περίπλοκοι παράγοντες σταθερού εισοδήματος που πρέπει να λάβουν υπόψη οι επενδυτές. Αυτό το άρθρο εξετάζει τα καλύτερα σημεία των κανόνων φορολόγησης ομολόγων για κυβερνητικά, εταιρικά και δημοτικά ομόλογα.
Κανόνες Φορολογίας για τους επενδυτές ομολόγων
Κρατικά ομόλογα
Οι τόκοι από χρεόγραφα, χαρτονομίσματα, χρεόγραφα, χρεόγραφα και χρεόγραφα των κυβερνητικών υπηρεσιών της Η.Π.Α. φορολογούνται μόνο σε ομοσπονδιακό επίπεδο. Ορισμένοι οργανισμοί κινητής αξίας, όπως η Ginnie Mae - Government National Mortgage Association (GNMA), είναι επίσης φορολογούμενοι μόνο σε ομοσπονδιακό επίπεδο.
Φορολόγηση ομολογιών μηδενικού κουπονιού
Παρόλο που δεν έχουν δηλωμένο επιτόκιο, οι επενδυτές με μηδενικό τοκομερίδιο πρέπει να αναφέρουν κάθε έτος ένα προνομιούχο μέρος ενδιαφέροντος ως εισόδημα, ακόμη και αν δεν έχουν καταβληθεί τόκοι. Τα ομόλογα μηδενικού τοκομεριδίου εκδίδονται από τις κυβερνήσεις σε εκπτώσεις και ωριμάζουν σε ονομαστικές αξίες, όπου το ποσό του περιθωρίου κατανέμεται εξίσου μεταξύ του αριθμού των ετών μέχρι τη λήξη τους. Κατά συνέπεια, φορολογούνται ως τόκοι, όπως και κάθε άλλο ομολογιακό δάνειο προεγγραφής.
Βασικές τακτικές
- Οι τόκοι που εισπράττονται από επενδύσεις σταθερού εισοδήματος όπως τα ομόλογα και τα χαρτονομίσματα υπόκεινται συχνά σε φόρο εισοδήματος.Υπάρχουν διαφορετικοί φορολογικοί κανόνες για τα κυβερνητικά, εταιρικά και δημοτικά ομόλογα. Παρότι η φορολογική μορφή 1099-INT της IRS προσφέρει στους κατόχους ομολόγων απλές οδηγίες για τη δήλωση φόρου επί του εισοδήματος το δηλωθέν επιτόκιο, υπάρχουν συχνά πολύπλοκοι παράγοντες που πρέπει να λαμβάνουν υπόψη οι σταθεροί επενδυτές.
Ομολογίες αποταμίευσης
Τα ομόλογα αποταμίευσης εκδίδονται από κυβερνήσεις στο κοινό και θεωρούνται ασφαλή επενδυτικά οχήματα με πολλά οφέλη. Τα ομόλογα εξοικονόμησης Σειράς Ε και Ε.Ε. είναι επίσης κρατικά και τοπικά αφορολόγητα, ωστόσο τα έσοδα από τόκους τους ενδέχεται να μεταφερθούν μέχρι τη λήξη τους. Τα ομόλογα σειράς H και HH καταβάλλουν φορολογικούς τόκους εξαμηνιαίως μέχρι τη λήξη, ενώ τα ομόλογα της Σειράς Ι καταβάλλουν επίσης φορολογητέους τόκους, οι οποίοι μπορεί επίσης να αναβληθούν. Οι τόκοι από τα ομόλογα Σειράς Ε και Ι μπορούν επίσης να εξαιρεθούν από το εισόδημα, εάν τα έσοδα χρησιμοποιούνται για την κάλυψη δαπανών τριτοβάθμιας εκπαίδευσης.
Δημοτικά Ομόλογα
Τα δημοτικά ομόλογα ευνοούνται συχνά από επενδυτές υψηλού εισοδήματος που επιθυμούν να μειώσουν το φορολογητέο εισόδημα από επενδύσεις τους. Οι τόκοι από αυτά τα ομόλογα είναι αφορολόγητοι σε ομοσπονδιακό, κρατικό και τοπικό επίπεδο, εφόσον οι επενδυτές κατοικούν στο ίδιο κράτος ή δήμο με τους εκδότες. Ωστόσο, όσοι αγοράζουν δημοτικά ομόλογα στη δευτερογενή αγορά και στη συνέχεια τους πωλούν αργότερα, μπορούν να φορολογούνται με τα κοινά μακροπρόθεσμα ή βραχυπρόθεσμα επιτόκια κεφαλαιουχικών κερδών, για τυχόν κέρδη που προκύπτουν. Τα δημοτικά ομόλογα καταβάλλουν ένα αντίστοιχα χαμηλότερο επιτόκιο από άλλα ομόλογα, ως αποτέλεσμα του καθεστώτος του αφορολόγητου.
Εταιρικά ομόλογα
Θεωρούσαν τον απλούστερο τύπο ομολόγων, από φορολογική άποψη, τα εταιρικά ομόλογα είναι πλήρως φορολογητέα σε όλα τα επίπεδα. Επειδή οι εν λόγω ομολογίες συνήθως περιέχουν το υψηλότερο επίπεδο κινδύνου αθέτησης, πληρώνουν επίσης τα υψηλότερα επιτόκια οποιασδήποτε μείζονος κατηγορίας ομολόγων. Ως εκ τούτου, οι επενδυτές που κατέχουν 100 εταιρικά ομόλογα με ονομαστική αξία 1.000 $, με κάθε μία από τις 7% ετησίως, αναμένουν να λάβουν κάθε χρόνο 7.000 δολάρια.
Κέρδη κεφαλαίου
Ανεξάρτητα από τον τύπο των ομολόγων που πωλούνται, οποιαδήποτε έκδοση χρεογράφων που διακινούνται στη δευτερογενή αγορά θα καταχωρήσει είτε ένα κεφαλαιουχικό κέρδος ή ζημία, ανάλογα με την τιμή αγοράς και πώλησης των ομολόγων. Αυτό περιλαμβάνει κυβερνητικά και δημοτικά θέματα, καθώς και εταιρικό χρέος. Τα κέρδη και οι ζημιές από συναλλαγές ομολόγων αναφέρονται με τον ίδιο τρόπο όπως και άλλα αξιόγραφα, όπως μετοχές ή αμοιβαία κεφάλαια, για σκοπούς υπεραξίας.
Αποσβέσεις του ομολογιακού δανείου
Όπως αναφέρθηκε, όταν ένα ομολογιακό δάνειο εκδίδεται με έκπτωση, ένα προ-βαθμολογημένο τμήμα της έκπτωσης αναφέρεται ως εισόδημα από τον φορολογούμενο, κάθε χρόνο μέχρι τη λήξη του. Όταν τα ομόλογα αγοράζονται με πριμ (πάνω από 1.000 δολάρια ανά ομόλογο), μπορεί να αφαιρεθεί ετησίως ένα μέρος του ποσού υπέρ το άρτιο, βάσει της φορολογικής δήλωσης του αγοραστή. Για παράδειγμα, εάν ένας επενδυτής αγοράσει 100 ομόλογα για 118.000 δολάρια και τα κρατάει για 18 χρόνια μέχρι να ωριμάσουν, μπορεί να αφαιρέσει 1.000 δολάρια κάθε χρόνο μέχρι τη λήξη τους. Αυτός ο επενδυτής θα έχει επίσης τη δυνατότητα να αφαιρεί τίποτα κάθε χρόνο και απλώς να δηλώνει την απώλεια κεφαλαίου όταν είτε εξαγοράζει τα ομόλογα κατά τη λήξη είτε τα πωλεί με ζημία.
Ωστόσο, δεν είναι απαραίτητο οι επενδυτές να αποσβέσουν ασφάλιστρα κατά το έτος που αγοράζουν το ομολογιακό δάνειο, επειδή μπορεί να αρχίσουν να το πράττουν σε οποιοδήποτε φορολογικό έτος. Αλλά είναι σημαντικό να θυμόμαστε ότι οι επενδυτές που επιλέγουν να αποσβέσουν την πριμοδότηση για ένα ομόλογο, πρέπει επίσης να αποσβέσουν την πριμοδότηση για όλες τις άλλες παρόμοιες ομολογίες, τόσο για εκείνο το έτος όσο και για χρόνια που προχωρούν. Επιπλέον, οι επενδυτές που αποσβέζουν την πριμοδότηση από ένα ομολογιακό δάνειο πρέπει να μειώσουν τη βάση κόστους των θέσεών τους κατά ισοδύναμα ποσά.
Η κατώτατη γραμμή
Εάν το φορολογητέο εισόδημα από τα ομόλογα αποτελεί βασικό στοιχείο των ετήσιων φόρων, θεωρήστε έναν πιστοποιημένο δημόσιο λογιστή που θα σας βοηθήσει στις ετήσιες στρατηγικές φορολογικού σχεδιασμού. (Για σχετική ανάγνωση, βλ. "Πώς φορολογούνται τα ομόλογα αποταμίευσης;")
