Τι είναι το Συμβουλευτικό Πρόγραμμα Αμοιβαίων Κεφαλαίων;
Ένα συμβουλευτικό πρόγραμμα αμοιβαίων κεφαλαίων, γνωστό και ως αμοιβαίο κεφάλαιο, είναι ένα χαρτοφυλάκιο αμοιβαίων κεφαλαίων που επιλέγονται για να ταιριάζουν με μια προκαθορισμένη κατανομή ενεργητικού. Το προκαθορισμένο μοντέλο κατανομής περιουσιακών στοιχείων βασίζεται στους στόχους του επενδυτή και προσφέρεται σε έναν επενδυτικό λογαριασμό μαζί με τις υπηρεσίες ενός επαγγελματικού συμβούλου επενδύσεων.
Τυπικά, οι επενδυτές δεν θα χρεώνονται ξεχωριστά τέλη συναλλαγών, αλλά περιοδικά (δηλ. Μηνιαία / τριμηνιαία / ετήσια) τέλη διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων με βάση τη μέση αξία των περιουσιακών στοιχείων που τηρούνται στο λογαριασμό.
Εισαγωγή στα Αμοιβαία Κεφάλαια
Πώς λειτουργεί το Συμβουλευτικό Πρόγραμμα Αμοιβαίου Κεφαλαίου
Σε αντίθεση με τους διαχειριζόμενους λογαριασμούς, όπου ο οικονομικός σύμβουλος έχει πλήρη διακριτικότητα όσον αφορά τις επενδυτικές αποφάσεις, τα συμβουλευτικά προγράμματα αμοιβαίων κεφαλαίων επιτρέπουν στον επενδυτή να συνεργαστεί με τον σύμβουλο για την ανάπτυξη της βέλτιστης στρατηγικής κατανομής περιουσιακών στοιχείων. Ο σύμβουλος θα βοηθήσει να καθοριστεί ποιο μοντέλο βασίζεται καλύτερα σε διάφορους παράγοντες, όπως είναι οι στόχοι του επενδυτή, η ανοχή κινδύνου, ο χρονικός ορίζοντας και το εισόδημα, παρέχοντας παράλληλα συνεχή καθοδήγηση και επενδυτική στήριξη.
Οφέλη από ένα Συμβουλευτικό Πρόγραμμα Αμοιβαίου Κεφαλαίου
Οι επενδυτές σε συμβουλευτικά προγράμματα αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να επωφεληθούν από το χαμηλότερο κόστος συναλλαγών και από ένα επαγγελματικά συμβουλευόμενο χαρτοφυλάκιο που βασίζεται στα εξατομικευμένα επενδυτικά τους ενδιαφέροντα. Το ετήσιο τέλος περιτυλίγματος συνήθως κλιμακώνεται με βάση τα στοιχεία ενεργητικού του προγράμματος. Μπορεί να κυμαίνεται από περίπου 0, 25% έως 3%, ανάλογα με το πρόγραμμα, και είναι επιπλέον των ετήσιων τελών λειτουργίας που χρεώνουν τα κεφάλαια του χαρτοφυλακίου.
Συμβουλευτικό Πρόγραμμα Αμοιβαίου Κεφαλαίου έναντι Robo-Συμβούλου
Τα συμβουλευτικά προγράμματα αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να αποτελέσουν μια καλή επενδυτική επιλογή για τους επενδυτές. Ωστόσο, η αυξανόμενη παρουσία ρομπο-συμβούλων δημιούργησε ανταγωνισμό για αυτά τα προγράμματα. Ως αποτέλεσμα, πολλές εταιρείες μεσιτείας full-service έχουν αρχίσει να προσφέρουν εναλλακτικές λύσεις robo-adviser για τους πελάτες τους. Τα ευφυή χαρτοφυλάκια της Schwab είναι ένα παράδειγμα.
Οι πλατφόρμες Robo-advisor παρέχουν συνήθως τις ίδιες υπηρεσίες για τη δημιουργία προφίλ επενδύσεων και την κατασκευή χαρτοφυλακίων. Προσφέρουν ορισμένα επιπλέον πλεονεκτήματα, δεδομένου ότι η υπηρεσία είναι αυτοματοποιημένη, τα τέλη μπορούν να είναι χαμηλότερα και τα ελάχιστα ποσά των επενδύσεων είναι συνήθως χαμηλότερα. Με τις χαμηλότερες ελάχιστες επενδύσεις, τα προγράμματα robo-wrap μπορούν να προσφερθούν σε επενδυτές που επιδιώκουν να δημιουργήσουν ένα διαχειριζόμενο χαρτοφυλάκιο με μόνο 5.000 δολάρια. Επί του παρόντος, τα περισσότερα προγράμματα robo-wrap wrap χρησιμοποιούν χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETF) και όχι αμοιβαία κεφάλαια.
Βασικές τακτικές
- Ένα συμβουλευτικό πρόγραμμα αμοιβαίων κεφαλαίων, γνωστό και ως αμοιβαίο κεφάλαιο, είναι ένα χαρτοφυλάκιο αμοιβαίων κεφαλαίων που επιλέγονται έτσι ώστε να ταιριάζουν με μια προκαθορισμένη κατανομή ενεργητικού. Ο επενδυτής συνεργάζεται με έναν σύμβουλο για την ανάπτυξη μιας στρατηγικής κατανομής περιουσιακών στοιχείων, Οι επενδυτές σε συμβουλευτικά προγράμματα αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να επωφεληθούν από το χαμηλότερο κόστος συναλλαγών και ένα επαγγελματικά συμβουλευόμενο χαρτοφυλάκιο με βάση τα εξατομικευμένα επενδυτικά τους ενδιαφέροντα. Πολλές χρηματιστηριακές εταιρείες έχουν υπηρεσίες robo-advisor, οι οποίες προσφέρουν στους επενδυτές εναλλακτική λύση στα συμβουλευτικά προγράμματα αμοιβαίων κεφαλαίων.
Παράδειγμα Συμβουλευτικού Προγράμματος Αμοιβαίου Κεφαλαίου
Η UBS προσφέρει το PACE (Personalized Asset Consulting and Evaluation), ένα συμβουλευτικό πρόγραμμα μη αμοιβαίων κεφαλαίων που βασίζεται σε αμοιβές, χρησιμοποιώντας μια πειθαρχημένη προσέγγιση για την επιλογή και την οικοδόμηση ενός διαφοροποιημένου χαρτοφυλακίου αμοιβαίων κεφαλαίων. Δείτε πώς λειτουργεί το PACE:
- Ένας οικονομικός σύμβουλος δημιουργεί ένα προφίλ επενδυτή που περιέχει πληροφορίες σχετικά με τους επενδυτικούς στόχους σας, τα χρονικά πλαίσια και το επίπεδο άνεσης με κίνδυνο. Μπορείτε και ο οικονομικός σύμβουλός σας να επιλέξετε από μια λίστα αμοιβαίων κεφαλαίων. Μπορείτε να επιλέξετε PACE Multi Adviser (ευρύ φάσμα μη- φορτίου ή αμοιβαίων κεφαλαίων απαλλαγής από το φορτίο στην καθαρή αξία ενεργητικού) ή PACE Select Advisers (ένας εξειδικευμένος κατάλογος κορυφαίων χρηματικών ποσών που δεν έχουν καταβληθεί από την UBS Global Asset Management). Τα αμοιβαία κεφάλαια θα παρακολουθούνται συνεχώς από τους ερευνητές της UBS. θα λάβετε μηνιαίες δηλώσεις.
