Τι είναι ο εποικοδομητικός κανόνας πώλησης, τμήμα 1259;
Ο κανόνας εποικοδομητικής πώλησης, τμήμα 1259, είναι ένα τμήμα του εσωτερικού κώδικα εσόδων που επεκτείνει τους τύπους συναλλαγών που θεωρούνται πωλήσεις και υπόκεινται σε φόρο κεφαλαιουχικών κερδών. Σύμφωνα με τον κανόνα αυτό, οι συναλλαγές που πραγματικά λαμβάνουν αντισταθμιστική θέση σε μια ήδη ιδιόκτητη θέση θεωρούνται εποικοδομητικές πωλήσεις. Σκοπός του κανόνα της εποικοδομητικής πώλησης είναι να αποτρέψει τους επενδυτές από το κλείδωμα των κερδών από επενδύσεις χωρίς να πληρώσουν κεφαλαιουχικά κέρδη και να περιορίσουν τη δυνατότητά τους να μεταφέρουν κέρδη από μια φορολογική περίοδο σε άλλη.
Αυτός ο κανόνας είναι το άρθρο 1259 του φορολογικού κώδικα. Αναφέρεται επίσης ως "Θεωρητική Πώληση Θεραπείας για Εκτιμώμενες Οικονομικές Θέσεις".
Βασικές τακτικές
- Ο κανόνας εποικοδομητικής πώλησης, τμήμα 1259 του εσωτερικού κώδικα εσόδων, επεκτείνει τους τύπους συναλλαγών που υπόκεινται σε φόρο κεφαλαιουχικών κερδών. Οι κατασκευαστικές πωλήσεις περιλαμβάνουν την πραγματοποίηση ανοικτών πωλήσεων έναντι ομοειδών ή πανομοιότυπων θέσεων και τη σύναψη προθεσμιακών ή προθεσμιακών συμβάσεων που απαιτούν την παράδοση ένα ήδη ενεργητικό στοιχείο. Ο κανόνας της εποικοδομητικής πώλησης θεσπίστηκε για να αντιμετωπίσει τα αμοιβαία κεφάλαια κινδύνου, τα οποία τα χρησιμοποιούσαν για να αποφύγουν υψηλότερους φορολογικούς συντελεστές στα βραχυπρόθεσμα κεφαλαιακά κέρδη.
Κατανόηση του εποικοδομητικού κανόνα πώλησης, Ενότητα 1259
Αυτός ο κανόνας εισήχθη από το Κογκρέσο το 1997. Οι συναλλαγές που θεωρούνται ως εποικοδομητικές πωλήσεις περιλαμβάνουν την πραγματοποίηση ανοικτών πωλήσεων έναντι παρόμοιων ή πανομοιότυπων θέσεων (γνωστές ως «ανοικτές πωλήσεις έναντι του κουτιού») και τη σύναψη προθεσμιακών ή προθεσμιακών συμβάσεων που απαιτούν την παράδοση ήδη -εξασφαλισμένο στοιχείο.
Υπάρχουν κάποιες εξαιρέσεις στον κανόνα που αφαιρούν την ανάγκη να πληρώσουν κέρδη κεφαλαίου. Για παράδειγμα, εάν η συναλλαγή κλείσει πριν από 30 ημέρες μετά το τέλος του έτους κατά το οποίο το κέρδος επετεύχθη ή εάν η αρχική θέση κρατηθεί για 60 ημέρες μετά την περάτωση της θέσης αντιστάθμισης, τότε δεν θα προκύψει φόρος υπεραξίας.
Είναι δυνατόν οι εποικοδομητικές πωλήσεις να έχουν ένα είδος καταρράκτη όπου το κλείσιμο της θέσης θέτει σε κίνδυνο μια επακόλουθη εποικοδομητική πώληση. Σε ορισμένες περιπτώσεις, όπως όταν η θέση διέλευσης παραμένει ανοιχτή όταν συμβαίνει μια εποικοδομητική πώληση, μπορεί να γίνει εκχώρηση κάποιας άλλης πώλησης. Κάτι τέτοιο θα απαιτούσε να υπάρξει ακόμη μια άλλη εκτιμώμενη θέση.
Γιατί δημιουργήθηκε ο εποικοδομητικός κανόνας πώλησης
Πριν από αυτόν τον κανόνα, υπήρξαν αχαλίνωτες εποικοδομητικές πωλήσεις, ιδιαίτερα από τα αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου, ως ένας τρόπος για την εξάλειψη των φορολογικών υποχρεώσεων, καθυστερώντας την πραγματοποίηση κερδών από τις πωλήσεις. Αυτό ήταν να αποφευχθούν οι υψηλότεροι φορολογικοί συντελεστές για τα βραχυπρόθεσμα κεφαλαιακά κέρδη.
Για παράδειγμα, χωρίς τον κανόνα, εξέχοντες μέτοχοι σε μια ελεγχόμενη από την οικογένεια εταιρεία που πρόκειται να διατεθεί στο κοινό θα μπορούσαν να δανείζονται μετοχές από τους συγγενείς τους για να πωληθούν σε εποικοδομητική πώληση διατηρώντας παράλληλα τις δικές τους μετοχές. Αυτό θα τους επέτρεπε να διατηρούν ταυτόχρονα θέσεις βραχείας και μακράς διάρκειας. Μια τέτοια πρακτική χρησιμοποιήθηκε από τα μέλη της οικογένειας Lauder όταν οι εταιρίες Estée Lauder δημοσιεύθηκαν το 1995 προκειμένου να αποφύγουν την καταβολή φόρων. Με τον Κανόνα εποικοδομητικής πώλησης στη θέση του, η πρακτική αυτή τερματίστηκε.
