Η International Business Machines Corporation (IBM) αποτελεί συστατικό του Dow Jones Industrial Average από τον Ιούνιο του 1979 και υπήρξε πολυετές μέλος των "Dogs of the Dow" τα τελευταία χρόνια. Το απόθεμα έφτασε στο υψηλότερο επίπεδο των 215, 90 δολαρίων το Μάρτιο του 2013 και έπειτα διαπραγματεύθηκε προς τα κάτω κατά 50% στο πενταετές χαμηλό των $ 105, 94 στις 26 Δεκεμβρίου 2018, καθώς το απόθεμα έγινε «πολύ φθηνό για να το αγνοήσει».
Οι μετοχές της IBM έκλεισαν την Τρίτη 15 Ιανουαρίου 2019 στις 121, 73 δολάρια, αυξημένες κατά 7, 1% ετησίως, αλλά στο έδαφος της αγοράς αρκούδων σε 28, 9% κάτω από το υψηλό των 171, 13 δολαρίων που τέθηκε στις 18 Ιανουαρίου 2018. Το απόθεμα είναι επίσης 14, 9% Χαμηλότερα από τα 105, 94 δολάρια. Οι μετοχές είναι φθηνές με λόγο P / E 8, 52 και μερισματική απόδοση 5, 22%, σύμφωνα με την Macrotrends.
Η εταιρεία έχει κερδίσει εκτιμήσεις των κερδών ανά μετοχή (EPS) των αναλυτών για 16 διαδοχικά τρίμηνα, αλλά η επιφυλακτική καθοδήγηση έχει πλήξει την απόδοση του αποθέματος. Η IBM έχει προγραμματίσει να παρουσιάσει τα κέρδη του τέταρτου τριμήνου την Τρίτη 22 Ιανουαρίου, μετά το κουδούνι κλεισίματος. Οι αναλυτές αναμένουν από την IBM να δημοσιεύσει EPS κατά 4, 85 δολάρια το τέταρτο τρίμηνο. Πρόκειται για μείωση 6, 3% σε ετήσια βάση. Τα έσοδα αναμένεται να μειωθούν κατά 3, 5% από πέρυσι σε περίπου 21, 75 δισ. Δολάρια.
Ο τεχνολογικός γίγαντας παλαιού παρήγαγε πάντα τους καλύτερους κεντρικούς υπολογιστές mainframe. Αυτό το ξέρω προσωπικά, καθώς χρησιμοποίησα τον υπολογιστή IBM 360 Main Frame για το έργο μου στο Grumman μεταξύ 1966 και 1970. Κατά τη διάρκεια αυτού του χρονικού ορίζοντα, χρησιμοποίησα επίσης το IBM 360 καθώς απέκτησα το πτυχίο Master of Science in Operations Systems Analysis στο Brooklyn Poly, που είναι τώρα μέρος της NYU.
Οι τελευταίας τεχνολογίας υπολογιστές mainframe της IBM είναι η ραχοκοκαλιά για τις εφαρμογές της στον τομέα των εφαρμογών cloud computing, οι οποίες θα λάβουν τελικά μερίδιο αγοράς από ανταγωνιστικές εταιρείες cloud computing, οι οποίες βασίζονται σε μια εκμετάλλευση μικρότερων υπολογιστών διακομιστών που είναι πιο ευάλωτοι στους χάκερς. Είμαι προσεκτικός στις εφαρμογές τεχνητής νοημοσύνης και στην πλατφόρμα Watson της IBM, η οποία πιστεύω ότι θα γίνει πιο ανταγωνιστική στην ανάλυση δεδομένων, τις κινητές τεχνολογίες και την ασφάλεια.
Το ημερήσιο διάγραμμα για την IBM
MetaStock Xenith
Ο ημερήσιος πίνακας για την IBM δείχνει ότι το απόθεμα σχημάτισε "διασταύρωση θανάτου" στις 14 Μαΐου, όταν ο απλός κινούμενος μέσος όρος των 50 ημερών έπεσε κάτω από τον απλό κινητό μέσο όρο των 200 ημερών για να δείξει ότι θα ακολουθούσαν χαμηλότερες τιμές. Το απόθεμα κινήθηκε προς τα πλάγια έως ότου ο απλός κινούμενος μέσος όρος 200 ημερών απέτυχε στις 5 Οκτωβρίου, όταν ο μέσος όρος ήταν 150, 15 δολάρια. Αυτό σταθεροποίησε το "σταυρό του θανάτου" και οδήγησε το απόθεμα στις 26 Δεκεμβρίου στις $ 105, 94.
Με βάση το κλείσιμο των $ 113, 67 το 2018, αρκετές οριζόντιες γραμμές αντιπροσωπεύουν νέα επίπεδα αξίας και επικίνδυνα επίπεδα. Η χαμηλότερη οριζόντια γραμμή είναι το εβδομαδιαίο επίπεδο αξίας μου στα $ 115.08. Η IBM είναι μεταξύ των επόμενων δύο οριζόντιων γραμμών, οι οποίες είναι ο μηνιαίος άξονάς μου στα 119, 63 δολάρια και το τριμηνιαίο επίπεδο κινδύνου μου στα 122, 49 δολάρια. Το παραπάνω είναι το εξαμηνιαίο επίπεδο κινδύνου μου στα 126, 75 δολάρια.
Το εβδομαδιαίο διάγραμμα για την IBM
MetaStock Xenith
Το εβδομαδιαίο διάγραμμα για την IBM είναι θετικό, με το απόθεμα πάνω από τον τροποποιημένο κινητό μέσο όρο πενήντα εβδομάδων της τάξης των 120, 21 δολαρίων και πολύ χαμηλότερο από τον απλό κινητό μέσο όρο των 200 εβδομάδων ή το "reversion to the mean" στα 150, 86 δολάρια. 5, όταν ο μέσος όρος ήταν 153, 66 δολάρια. Η αργή στοχαστική ανάγνωση 12 x 3 x 3 εβδομαδιαίως αναμένεται να αυξηθεί στις 32.36 αυτή την εβδομάδα, από τις 21.03 στις 11 Ιανουαρίου και να αυξηθεί πάνω από το όριο υπερπλήρωσης των 20.00. Το απόθεμα έχει εντοπίσει την "επιστροφή στο μέσο" χαμηλότερη από την εβδομάδα της 17ης Οκτωβρίου 2014.
Με αυτά τα διαγράμματα και την ανάλυση, η στρατηγική μου είναι να αγοράσω μετοχές της IBM σε αδυναμία στα μηνιαία και εβδομαδιαία επίπεδα αξίας μου 119, 63 δολ. Και 115, 08 δολάρια αντίστοιχα και να μειώσω τις μετοχές με δύναμη στα τριμηνιαία και τα εξαμηνιαία επίπεδα κινδύνου στα 122, 49 δολάρια και 126, 75 δολάρια αντίστοιχα.
