Η JPMorgan Chase & Co. (JPM) είναι η μεγαλύτερη από τις τέσσερις τράπεζες "πολύ μεγάλες για αποτυχία" και είναι η μόνη μεγάλη τράπεζα του Dow Jones Industrial Average. Η τράπεζα ανέφερε τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου πριν από το κουδούνι ανοίγματος σήμερα, χτυπώντας χθες εκτιμήσεις των αναλυτών.
- EPS: 2, 82 δολάρια / μετοχή, αύξηση 16% y / yΤα έσοδα: 29, 57 δισεκατομμύρια δολάρια, αύξηση 4% ετησίως
Οι μετοχές της JPMorgan έκλεισαν το πρώτο εξάμηνο του 2019 στις 111, 80 δολ. Στις 28 Ιουνίου, γεγονός που αποτέλεσε βασική συνεισφορά στις ιδιόκτητες αναλύσεις μου. Το μόνο επίπεδο που απομένει από το πρώτο εξάμηνο είναι ο ετήσιος άξονάς του, ο οποίος είναι τώρα ένα επίπεδο αξίας στα 102, 64 δολάρια. Το ημερήσιο γράφημα δείχνει ένα "χρυσό σταυρό" και το εβδομαδιαίο διάγραμμα ήταν θετικό από την εβδομάδα της 5ης Ιουλίου, όταν το χρηματιστήριο έκλεισε στις 113, 49 δολάρια.
Βασικά, η JPMorgan έχει λογικές τιμές με αναλογία P / E 12, 45 και μερισματική απόδοση 2, 78%, σύμφωνα με την Macrotrends. Ο δείκτης IndexArb παρουσιάζει μερισματική απόδοση 3, 12%, η οποία χαρακτηρίζει την τράπεζα ως μέλος του "Dogs of the Dow".
Οι αναλυτές αναμένουν από την τράπεζα να δημοσιεύσει κέρδη ανά μετοχή (EPS) από 2, 50 έως 2, 55 δολάρια όταν αναφέρει τα αποτελέσματα πριν από την έναρξη του κουδουνιού την Τρίτη 16 Ιουλίου. Στις αρχές Μαΐου, ο Διευθύνων Σύμβουλος Jamie Dimon ανέφερε ότι η JPMorgan δεν προβλέπει καμμία ύφεση,.
Φαίνεται ότι το τραπεζικό σύστημα είναι υγιές, αλλά οι μεγάλες τράπεζες έχουν εκθέσεις στον εμπορικό πόλεμο με την Κίνα, την αναχρηματοδότηση του εταιρικού χρέους, την «ποσοτική σύσφιξη» της Ομοσπονδιακής Τράπεζας με την αποδέσμευση του ισολογισμού της και τις αβεβαιότητες που σχετίζονται με την Brexit. Λάβετε υπόψη ότι η JPMorgan έχασε εκτιμήσεις EPS όταν ανέφερε το τέταρτο τρίμηνο του 2018 αποτελέσματα στις 15 Ιανουαρίου. Το Wall Street Journal δείχνει ότι μεταξύ 28 αναλυτών, 14 έχουν βαθμολογίες αγορών, 13 έχουν αξιολογήσεις και μία έχει βαθμολογία πώλησης.
Μακροπρόθεσμα, η JPMorgan εδραιώνει μια πτώση της αγοράς των bear που ανέρχεται στο 23, 6% από το υψηλότερο ημερήσιο υψηλό των 119, 33 δολαρίων που τέθηκε κατά τη διάρκεια της εβδομάδας στις 2 Μαρτίου 2018, στις 26 Δεκεμβρίου στις $ 26, 95. Το απόθεμα αυξήθηκε κατά 18, 1% σε σχέση με το προηγούμενο έτος και στις αγορές του ταύρου με ρυθμό 26, 6% υψηλότερο από το χαμηλό στις 26 Δεκεμβρίου. Το απόθεμα έφτασε στις 29 Απριλίου στο υψηλό του 2019, ύψους 117, 15 δολαρίων.
Το ημερήσιο διάγραμμα για την JPMorgan
Refinitiv XENITH
Το ημερήσιο γράφημα για την JPMorgan δείχνει ότι το απόθεμα βρίσκεται πάνω από ένα "χρυσό σταυρό" από τις 16 Μαΐου, όταν ο απλός κινούμενος μέσος όρος των 50 ημερών (SMA) κινήθηκε πάνω από το 200 ημερών SMA για να δείξει ότι οι υψηλότερες τιμές βρίσκονται μπροστά. Οι επενδυτές θα μπορούσαν να αγόραζαν το απόθεμα στο SMA 200 ημερών όταν ήταν στις 23 Μαΐου στις 107, 95 δολάρια.
Όταν το απόθεμα έφτασε στις 26 Δεκεμβρίου στις $ 91, 11, αυτή η μέρα έγινε «βασική αναστροφή» όταν το κλείσιμο στις $ 95, 96 ήταν πάνω από το υψηλό στις 24 Δεκεμβρίου, $ 94, 22. Το κλείσιμο των $ 97.62 στις 31 Δεκεμβρίου ήταν η πρώτη σημαντική εισφορά για τα ιδιόκτητα analytics μου. Ακόμη στο παιχνίδι είναι ο ετήσιος άξονας, τώρα ένα επίπεδο αξίας στα 102, 64 δολάρια. Το κλείσιμο των $ 111, 80 στις 28 Ιουνίου ήταν μια άλλη σημαντική συμβολή για τους αναλυτές μου. Οι οριζόντιες γραμμές είναι το επίπεδο αξίας για τον Ιούλιο στις 105, 09 δολάρια και το δεύτερο εξάμηνο σε ποσοστό 118, 51 δολάρια. Πάνω από το διάγραμμα είναι το τρίτο τρίμηνο το επικίνδυνο επίπεδο είναι $ 120.14. Τα SMA 50 ημερών και 200 ημερών είναι τώρα στα 110, 88 και 107, 12 δολάρια, αντίστοιχα.
Το εβδομαδιαίο διάγραμμα για την JPMorgan
Refinitiv XENITH
Το εβδομαδιαίο διάγραμμα για την JPMorgan είναι θετικό, με το απόθεμα να είναι πάνω από τον τροποποιημένο κινητό μέσο όρο των πέντε εβδομάδων ύψους 111, 57 δολαρίων. Το απόθεμα ξεπερνά τα 200 εβδομάδες του SMA, ή "ανάκαμψη στο μέσο όρο", στα 89, 96 δολάρια. Η αργή στοχαστική ανάγνωση 12 x 3 x 3 εβδομάδων έκλεισε την περασμένη εβδομάδα στις 62, 84 την περασμένη εβδομάδα, από 58, 64 στις 5 Ιουλίου.
Στρατηγική διαπραγμάτευσης: Αγοράστε μετοχές της JPMorgan σε αδυναμίες στα μηνιαία και ετήσια επίπεδα αξίας στα 105, 09 και 102, 64 δολάρια, αντίστοιχα, και μειώστε τις μετοχές σε ισχύ στα εξαμηνιαία και τριμηνιαία επίπεδα κινδύνου στα 118, 51 και 120, 14 δολάρια, αντίστοιχα.
Πώς να χρησιμοποιήσω τα επίπεδα αξίας μου και τα επικίνδυνα επίπεδα: Τα επίπεδα αξίας και τα επικίνδυνα επίπεδα βασίζονται στις τελευταίες εννέα εβδομαδιαίες, μηνιαίες, τριμηνιαίες, εξαμηνιαίες και ετήσιες κλείσεις. Το πρώτο σετ των επιπέδων βασίστηκε στο κλείσιμο στις 31 Δεκεμβρίου. Το αρχικό ετήσιο επίπεδο παραμένει στο παιχνίδι. Το εβδομαδιαίο επίπεδο αλλάζει κάθε εβδομάδα. Το μηνιαίο επίπεδο άλλαξε στο τέλος κάθε μήνα, και πιο πρόσφατα στις 28 Ιουνίου. Το τριμηνιαίο επίπεδο άλλαξε επίσης στα τέλη Ιουνίου.
Η θεωρία μου είναι ότι εννέα χρόνια αστάθειας μεταξύ κλεισίματος αρκούν για να υποθέσουμε ότι όλες οι πιθανές διολισθητικές ή bearish γεγονότα για το απόθεμα συμπεριλαμβάνονται. Για να συλλάβει την αστάθεια των τιμών των μετοχών, οι επενδυτές θα πρέπει να αγοράσουν μετοχές σε αδυναμία σε επίπεδο αξίας και να μειώσουν τις συμμετοχές σε δύναμη ένα ριψοκίνδυνο επίπεδο. Ένας άξονας είναι ένα επίπεδο αξίας ή ένα επικίνδυνο επίπεδο που παραβιάστηκε στο χρονικό ορίζοντα του. Οι στροφείς λειτουργούν ως μαγνήτες που έχουν μεγάλη πιθανότητα να δοκιμαστούν ξανά πριν λήξει ο χρονικός ορίζοντας τους.
