Τι είναι το βραχυπρόθεσμο χρέος;
Το βραχυπρόθεσμο χρέος, που ονομάζεται επίσης και βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις, είναι οι οικονομικές υποχρεώσεις μιας επιχείρησης που αναμένεται να εξοφληθούν εντός ενός έτους. Περιλαμβάνεται στο τμήμα των τρεχουσών υποχρεώσεων του τμήματος συνολικών υποχρεώσεων του ισολογισμού μιας εταιρείας.
ΒΙΝΤΕΟ: Τι είναι το βραχυπρόθεσμο χρέος;
Κατανόηση βραχυπρόθεσμου χρέους
Συνήθως υπάρχουν δύο τύποι χρέους, ή υποχρεώσεις, που μια εταιρεία συσσωρεύεται - χρηματοδότηση και λειτουργία. Το πρώτο είναι αποτέλεσμα των δράσεων που αναλαμβάνονται για την άντληση κεφαλαίων για την ανάπτυξη της επιχείρησης, ενώ το δεύτερο είναι το υποπροϊόν των υποχρεώσεων που απορρέουν από τις συνήθεις επιχειρηματικές δραστηριότητες.
Η χρηματοδότηση του χρέους θεωρείται κανονικά ως μακροπρόθεσμο χρέος, δεδομένου ότι έχει ημερομηνία λήξης μεγαλύτερη από δώδεκα μήνες και εμφανίζεται συνήθως μετά το τμήμα των τρεχουσών υποχρεώσεων στο τμήμα συνολικών υποχρεώσεων του ισολογισμού.
Το λειτουργικό χρέος προκύπτει από τις κύριες δραστηριότητες που απαιτούνται για τη λειτουργία μιας επιχείρησης, όπως πληρωτέοι λογαριασμοί, και αναμένεται να επιλυθεί εντός 12 μηνών ή εντός του τρέχοντος κύκλου λειτουργίας της δεδουλευμένης. Αυτό είναι γνωστό ως βραχυπρόθεσμο χρέος και συνήθως αποτελείται από βραχυπρόθεσμα τραπεζικά δάνεια που έχουν εκδοθεί ή εμπορικό χαρτί που εκδίδεται από μια εταιρεία,
Η αξία του βραχυπρόθεσμου χρεωστικού λογαριασμού είναι πολύ σημαντική για τον προσδιορισμό της απόδοσης μιας επιχείρησης. Με απλά λόγια, όσο μεγαλύτερος είναι ο δείκτης χρέους προς ίδια κεφάλαια, τόσο μεγαλύτερη είναι η ανησυχία για τη ρευστότητα της εταιρείας. Αν ο λογαριασμός είναι μεγαλύτερος από τα μετρητά και ταμειακά ισοδύναμα της εταιρείας, αυτό υποδηλώνει ότι η εταιρεία ενδέχεται να βρίσκεται σε κακή οικονομική κατάσταση και δεν έχει αρκετά μετρητά για να εξοφλήσει τις επικείμενες υποχρεώσεις της.
Το πιο συνηθισμένο μέτρο βραχυπρόθεσμης ρευστότητας είναι ο γρήγορος λόγος που είναι αναπόσπαστο στοιχείο για τον προσδιορισμό της πιστοληπτικής ικανότητας μιας εταιρείας που επηρεάζει τελικά την ικανότητα της εταιρείας να προμηθεύεται χρηματοδότηση.
Γρήγορη αναλογία = (κυκλοφορούν ενεργητικό - αποθέματα) / βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις
Βασικές τακτικές
- Το βραχυπρόθεσμο χρέος, που ονομάζεται επίσης και βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις, είναι οι χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις μιας επιχείρησης που αναμένεται να εξοφληθούν εντός ενός έτους. Τα κοινά είδη βραχυπρόθεσμου χρέους περιλαμβάνουν τα βραχυπρόθεσμα τραπεζικά δάνεια, τους πληρωτέους λογαριασμούς, τους μισθούς, τις πληρωμές μισθωμάτων και τους πληρωτέους φόρους εισοδήματος. Το πιο συνηθισμένο μέτρο βραχυπρόθεσμης ρευστότητας είναι ο γρήγορος δείκτης που είναι αναπόσπαστο στοιχείο για τον προσδιορισμό της πιστοληπτικής ικανότητας μιας εταιρείας.
Είδη βραχυπρόθεσμου χρέους
Ο πρώτος και συχνά πιο συνηθισμένος τύπος βραχυπρόθεσμου χρέους είναι τα βραχυπρόθεσμα τραπεζικά δάνεια μιας εταιρείας. Αυτοί οι τύποι δανείων προκύπτουν από τον ισολογισμό μιας επιχείρησης όταν η επιχείρηση χρειάζεται ταχεία χρηματοδότηση για να χρηματοδοτήσει τις ανάγκες κεφαλαίου κίνησης. Είναι επίσης γνωστό ως "βύσμα τράπεζας", επειδή ένα βραχυπρόθεσμο δάνειο χρησιμοποιείται συχνά για να γεμίσει ένα χάσμα ανάμεσα σε μεγαλύτερες επιλογές χρηματοδότησης.
Ένας άλλος κοινός τύπος βραχυπρόθεσμου χρέους είναι οι πληρωτέοι λογαριασμοί της εταιρείας. Αυτός ο λογαριασμός υποχρεώσεων χρησιμοποιείται για την παρακολούθηση όλων των εκκρεμών πληρωμών που οφείλονται σε εξωτερικούς προμηθευτές και ενδιαφερόμενα μέρη. Αν μια εταιρεία αγοράσει ένα κομμάτι μηχανημάτων για $ 10.000 σε βραχυπρόθεσμη πίστωση, που πρέπει να καταβληθεί εντός 30 ημερών, τα 10.000 δολάρια κατηγοριοποιούνται μεταξύ πληρωτέων λογαριασμών.
Το εμπορικό χαρτί είναι ένα ακάλυπτο, βραχυπρόθεσμο χρεωστικό μέσο που εκδίδεται από μια εταιρεία, συνήθως για τη χρηματοδότηση εισπρακτέων λογαριασμών, τα αποθέματα και την κάλυψη βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων, όπως η μισθοδοσία. Οι λήξεις σε εμπορικό χαρτί σπάνια κυμαίνονται περισσότερο από 270 ημέρες. Το εμπορικό χαρτί εκδίδεται συνήθως με έκπτωση από την ονομαστική του αξία και αντικατοπτρίζει τα ισχύοντα επιτόκια της αγοράς και είναι χρήσιμο επειδή οι υποχρεώσεις αυτές δεν χρειάζεται να καταχωρηθούν στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς.
Μερικές φορές, ανάλογα με τον τρόπο με τον οποίο οι εργοδότες πληρώνουν τους υπαλλήλους τους, οι μισθοί και οι μισθοί μπορεί να θεωρηθούν βραχυπρόθεσμα χρέη. Εάν, για παράδειγμα, ένας μισθωτός καταβάλλεται στις 15 του μήνα για εργασίες που πραγματοποιήθηκαν κατά την προηγούμενη περίοδο, θα δημιουργούσε βραχυπρόθεσμο χρεωστικό λογαριασμό για τους οφειλόμενους μισθούς, έως ότου καταβληθεί το 15ο.
Οι πληρωμές μίσθωσης μπορούν επίσης μερικές φορές να καταγραφούν ως βραχυπρόθεσμα χρέη. Οι περισσότερες μισθώσεις θεωρούνται μακροπρόθεσμο χρέος, αλλά υπάρχουν μισθώσεις που αναμένεται να εξοφληθούν εντός ενός έτους. Αν μια επιχείρηση, για παράδειγμα, υπογράψει εξαμηνιαία μίσθωση σε χώρο γραφείων, θεωρείται βραχυπρόθεσμο χρέος.
Τέλος, οι φόροι μερικές φορές κατηγοριοποιούνται ως βραχυπρόθεσμα χρέη. Εάν μια εταιρεία οφείλει τριμηνιαίους φόρους που δεν πληρώνονται ακόμη, θα μπορούσε να θεωρηθεί βραχυπρόθεσμη υποχρέωση και να κατηγοριοποιηθεί ως βραχυπρόθεσμο χρέος.
