Οι λύσεις παρακαταθήκης Cryptocurrency είναι ανεξάρτητα συστήματα αποθήκευσης και ασφάλειας που χρησιμοποιούνται για τη διατήρηση μεγάλων ποσοτήτων μαρκών. Οι λύσεις φύλαξης είναι μία από τις τελευταίες καινοτομίες που εξέρχονται από το οικοσύστημα κρυπτοσυχνότητας και αναμένεται να δηλώσουν την είσοδο του θεσμικού κεφαλαίου στη βιομηχανία. Ακολουθεί ένα σύντομο υπόδειγμα για το γιατί η κρυπτοθήκη χρειάζεται λύσεις φύλαξης και τους τύπους λύσεων επιμέλειας που προσφέρονται στην αγορά.
Γιατί η Crypto χρειάζεται λύσεις φύλαξης;
Η κύρια χρησιμότητα των λύσεων custody κρυπτογράφησης έγκειται στη διασφάλιση των περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης. Τα ιδιωτικά κλειδιά, τα οποία χρησιμοποιούνται για τη διεξαγωγή συναλλαγών ή την πρόσβαση σε κρυπτογραφικές εκμεταλλεύσεις, είναι ένας περίπλοκος συνδυασμός αλφαριθμητικών. Είναι εξαιρετικά δύσκολο να θυμηθούμε και μπορεί να κλαπεί ή να πειραχτεί. Τα πορτοφόλια στο διαδίκτυο είναι μια πιθανή λύση, αλλά έχουν αποδειχθεί επίσης ευάλωτα σε αμυχές. Το ίδιο ισχύει και για τις ανταλλαγές κρυπτοσυχνότητας.
Άλλες λύσεις περιλαμβάνουν την αποθήκευση ιδιωτικών κλειδιών εκτός σύνδεσης, σε χαρτί ή σε σκληρό δίσκο (ή άλλο ηλεκτρονικό εξοπλισμό) που δεν είναι συνδεδεμένο στο Internet. Αλλά η απώλεια της φυσικής επιμέλειας (ή του χαρτιού ή του ηλεκτρονικού εξοπλισμού) είναι μια πραγματική δυνατότητα και σε αυτές τις περιπτώσεις η ανάκτηση των εκμεταλλεύσεων κρυπτοσυχνότητας μπορεί να είναι αδύνατη. Για τους μεμονωμένους κατόχους bitcoin, η πιθανότητα απώλειας ιδιωτικών κλειδιών αποτελεί κίνδυνο. για τους θεσμικούς επενδυτές, ωστόσο, αντιπροσωπεύει έναν ακόμη σημαντικότερο κίνδυνο. Οι τελευταίοι πηγαίνουν σε ακραίες διάρκειες για να προφυλαχθούν από αυτόν τον κίνδυνο. Μερικοί μεγάλοι επενδυτές έχουν ήδη γίνει γνωστό ότι διανέμουν τμήματα χαρτοπετσετών σε πολλές αποθηκευτικές μονάδες σε διαφορετικές τοποθεσίες.
Ο άλλος σημαντικός λόγος για την ύπαρξη λύσεων custody cryptocurrency είναι η ρύθμιση. Σύμφωνα με τον κανονισμό της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς που δημοσιεύθηκε στο πλαίσιο του νόμου Dodd Frank, απαιτούνται θεσμικοί επενδυτές που διαθέτουν περιουσιακά στοιχεία αξίας περισσότερων από 150.000 δολαρίων για την αποθήκευση των εκμεταλλεύσεων με "ειδικευμένο θεματοφύλακα". Ο ορισμός αυτών των εταιρειών από την SEC περιλαμβάνει τράπεζες και οργανώσεις αποταμιεύσεων, Η Trust, ένας θεματοφύλακας με έδρα το Κεντάκι, ήταν η μεγαλύτερη αυτή υπηρεσία για κρυπτοσυχνότητες μέχρι να αγοραστεί από τον κτηματομεσίτη, BitGo, μια εκκίνηση που βασίζεται στο Σαν Φρανσίσκο.
Τι είναι οι λύσεις φύλαξης κρυπτοαξιολόγησης;
Με απλά λόγια, οι λύσεις custody cryptocurrency είναι τρίτοι προμηθευτές υπηρεσιών αποθήκευσης και ασφάλειας για cryptocurrencies. Οι υπηρεσίες τους απευθύνονται κυρίως σε θεσμικούς επενδυτές, όπως τα αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου (hedge funds), που κατέχουν μεγάλες ποσότητες bitcoin ή άλλων cryptocurrencies. Οι λύσεις γενικά ενσωματώνουν ένα συνδυασμό θερμού αποθηκευτικού χώρου ή κρυπτοθεραπείας με σύνδεση στο Internet και ψυκτικής αποθήκευσης ή κρυπτοθεραπείας που αποσυνδέεται από το Internet.
Και οι δύο τύποι αποθήκευσης έχουν οφέλη και μειονεκτήματα. Για παράδειγμα, η θερμή αποθήκευση είναι συνδεδεμένη στο Internet και ως εκ τούτου προσφέρει ευκολότερη ρευστότητα. Αλλά οι επιλογές αποθήκευσης μπορεί να είναι επιρρεπείς σε χάκεια λόγω της online έκθεσης. Οι λύσεις ψυκτικής αποθήκευσης προσφέρουν μεγαλύτερη ασφάλεια. Εντούτοις, μπορεί να είναι δύσκολο να δημιουργηθεί βραχυπρόθεσμη ρευστότητα από τις κρυπτοκράτες, λόγω του χαρακτήρα εκτός σύνδεσης. Η αποθήκευση του Vault είναι ένας συνδυασμός και των δύο τύπων λύσεων custody κρυπτογράφησης όπου η πλειοψηφία των χρημάτων αποθηκεύονται εκτός σύνδεσης και μπορούν να έχουν πρόσβαση μόνο με ιδιωτικό κλειδί.
Μεγάλοι παίκτες στην κρυπτοαξιολόγηση
Ένας από τους αναδυόμενους σημαντικούς παίκτες στο χώρο της κρυπτογραφίας είναι η Coinbase, η δημοφιλής ψηφιακή ανταλλαγή νομισμάτων. Η Coinbase εισήλθε πρόσφατα στην περιοχή λύσεων επιτήρησης θεσμών, αγοράζοντας εξαγορές όπως η Keystone Capital της Καλιφόρνια, ένας εγγεγραμμένος μεσίτης. Τον Αύγουστο του 2019, η Coinbase απέκτησε επίσης τη θεσμική δραστηριότητα του παρόχου αποθήκευσης Xapo. Η ελβετική τράπεζα Vontobel ξεκίνησε επίσης ένα Digital Asset Vault που απευθύνεται σε θεσμικούς επενδυτές και στον χώρο κρυπτογράφησης.
Το μέλλον της διατήρησης κρυπτοαξιολόγησης
Οι λύσεις custody κρυπτοεμφανίσεων έχουν εξελιχθεί σε δημοτικότητα, καθώς οι αναλυτές και οι θεσμικοί επενδυτές τους θεωρούν όλο και περισσότερο ως μια γέφυρα μεταξύ της παραδοσιακής θεσμικής αγοράς επενδύσεων και του μεταβαλλόμενου χώρου κρυπτοσυχνότητας. Τουλάχιστον δύο εξελίξεις αναμένεται να επηρεάσουν το μέλλον της επιτήρησης της κρυπτοαναπηρίας.
Η πρώτη είναι η είσοδος μεγάλων παικτών. Τα εγκατεστημένα ονόματα, όπως το Goldman Sachs (GS), εμφανίζονται εμφανώς από τη λίστα ονομάτων που προσφέρουν λύσεις κρυπτοσυχνότητας. Η είσοδός τους θα μπορούσε να ταρακουνήσει την αγορά. Ορισμένα από αυτά συμβαίνουν ήδη με την Coinbase και την Fidelity Investments που αναλαμβάνουν ηγετικό ρόλο στην προσφορά ή το σχεδιασμό υπηρεσιών κρυπτοαναπηρίας.
Η δεύτερη είναι κανονιστική σαφήνεια. Οι διατάξεις ασφαλείας που αφορούν την αποθήκευση με κρυπτογράφηση απουσιάζουν από τον ισχύοντα κανονισμό. Όχι μόνο αυτό, οι επιχειρήσεις εξακολουθούν να είναι ασαφείς σχετικά με τους κανονισμούς που αφορούν τις ίδιες τις κρυπτοσυχνότητες. Η βιομηχανία θα εξελιχθεί μόνο μετά την είσοδο των ρυθμιστικών αρχών και την θέσπιση κανόνων για το πεδίο δράσης.
