Ο δείκτης απόκλισης κινητού μέσου όρου σύγκλισης (MACD) είναι πολύ δημοφιλής και πιο γνωστός για τις διασταυρώσεις του bullish and bearish. Ένα bearish crossover δείχνει ότι οι πωλητές ή οι short-seller αποκτούν τον έλεγχο και μια πτώση ή συνεχιζόμενη αδυναμία είναι πιθανή σε μια τιμή του αποθέματος. Το MACD αποτελείται από δύο κινούμενους μέσους όρους, μια γρήγορη γραμμή και μια πιο αργή γραμμή MACD. Όταν η γρήγορη γραμμή διασχίζει κάτω από τη γραμμή MACD από πάνω της, είναι ένα bearish crossover. Η διασταύρωση MACD είναι επιρρεπής στην παροχή ψευδών σημάτων, επομένως, άλλοι τεχνικοί παράγοντες και στοιχεία της MACD - όπως η απόκλιση - θα πρέπει να εξεταστούν σε συνδυασμό με το crossover. Με ορισμένα αποθέματα κατωτέρω, οι πρόσθετες πληροφορίες αποκαλύπτουν ότι η αδυναμία μπορεί να είναι απλώς μια μακροπρόθεσμη αγορά.
ΔΕΙΤΕ: Εμπορία Η απόκλιση MACD
Η Infosys Ltd. (Nasdaq: INFY) εδρεύει στην Ινδία και παρέχει συμβουλευτικές υπηρεσίες και υπηρεσίες outsourcing ανά τον κόσμο. Στις 4 Σεπτεμβρίου, η γραμμή γρήγορης διέλευσης κάτω από τη γραμμή MACD υποδεικνύει ότι θα μπορούσε να αναπτυχθεί περαιτέρω βραχυπρόθεσμη αδυναμία. Το απόθεμα βρίσκεται σε γενική πτωτική τάση από τον Φεβρουάριο και με ελάχιστη υποστήριξη έως και 40 δολάρια, ακολουθούμενη από το χαμηλό των 52 εβδομάδων στα 37, 93 δολάρια, το crossover θα μπορούσε να διατηρήσει αυτή την πτωτική πορεία. Το MACD μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί με διαφορετικό τρόπο - για να δείξει απόκλιση. Η απόκλιση είναι όταν ο δείκτης τείνει προς μία κατεύθυνση ενώ η τιμή κινείται σε μια άλλη. Η MACD παρουσιάζει τάση υψηλότερη, ενώ η τιμή κινείται χαμηλότερα. Ως εκ τούτου, η διασταύρωση συνεπάγεται βραχυπρόθεσμη αδυναμία, αλλά μακροπρόθεσμα η θετική απόκλιση του δείκτη δείχνει ότι η τιμή των μετοχών γίνεται ισχυρότερη. Εάν παραμείνει η θετική απόκλιση, οι βραχυπρόθεσμες πωλήσεις -για τους εμπόρους μικρής διάρκειας- θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε μια ευκαιρία αγοράς για μακροπρόθεσμους επενδυτές. Εάν το MACD σπάσει την ανοδική τάση, όμως, είναι ένα bearish σήμα τόσο βραχυπρόθεσμα όσο και μακροπρόθεσμα.
Η General Dynamic Corp. (NYSE: GD) είναι μια εταιρεία αεροδιαστημικής και άμυνας που έχει ένα παρόμοιο διάγραμμα με την Infosys με διάφορους τρόπους. Πρωτίστως, το απόθεμα βρίσκεται σε πτωτική πορεία από τον Απρίλιο, αλλά από τον Ιούνιο έχει ξεπεράσει το γεγονός ότι κυριαρχεί κυρίως. Η πτωτική τάση προσδίδει αξιοπιστία στο μεσαίο crossover της MACD που έλαβε χώρα στις 4 Σεπτεμβρίου. Το χαμηλό εύρος τιμών που διαπραγματεύεται το χρηματιστήριο παρέχει υποστήριξη μεταξύ $ 62 και $ 61 - μιας περιοχής που πιθανόν να δοκιμάζεται με βάση το bearish crossover. Μια πτώση κάτω από αυτό το επίπεδο υποδηλώνει τη συνέχιση της πτωτικής τάσης και την πιο έντονη πτώση των τιμών. Από τον Ιούνιο, η MACD αυξάνεται, ενώ η τιμή έχει επίπεδη επένδυση - μια θετική απόκλιση. Η βραχυπρόθεσμη αδυναμία μπορεί να είναι μια ευκαιρία αγοράς για τους πιο μακροπρόθεσμους επενδυτές εάν διατηρηθεί η στήριξη των τιμών και η MACD συνεχίζει να αυξάνεται γενικά. Η τιμή που ξεπερνά τα 67 δολάρια θα επιβεβαιώσει τις πιο μακροπρόθεσμες θετικές προοπτικές. Εάν η τάση MACD ή η στήριξη των τιμών παραβιάζεται όμως, δεν ταιριάζει καλά στην τιμή, βραχυπρόθεσμα ή μακροπρόθεσμα.
ΔΕΙΤΕ: Ένα Primer στο MACD
Η Aetna Inc. (NYSE: AET) είναι ασφαλιστική εταιρία στον τομέα της υγείας και της ασφάλισης ομαδικών συντάξεων και βρίσκεται σε σταθερή πτωτική τάση από τον Απρίλιο. Το πρόσφατο bearish crossover της MACD παρουσιάζει την ευκαιρία να ξεπεράσει το ενδεχόμενο επόμενο κύμα. Η μικρή υποστήριξη ανέρχεται στα 36 δολάρια, ακολουθούμενη από 34, 50 έως 33, 42 δολάρια (χαμηλό 52 εβδομάδων). Από τον Μάιο, όμως, το απόθεμα παρουσιάζει μια θετική απόκλιση - ένα διογκώσιμο σήμα για το απόθεμα μακροπρόθεσμα. Βραχυπρόθεσμα, η διασταύρωση είναι πιθανό να πάρει την τιμή προς στήριξη, αλλά εάν η συνολική ανοδική τάση στον δείκτη παραμένει άθικτη, το pullback θα μπορούσε να είναι μια μεγάλη ευκαιρία αγοράς, καθώς η απόκλιση δείχνει ότι η τιμή μπορεί να αντιστραφεί και η τάση να είναι υψηλότερη. Οποιαδήποτε μακροχρόνια δύναμη που αναπτύσσεται τελικά θα χρειαστεί να ωθήσει την τιμή πάνω από $ 41, καθώς υπάρχει αντίσταση λίγο κάτω.
Το L-3 Communications Holdings (NYSE: LLL) παρέχει συστήματα πληροφοριών, επικοινωνίας και επιτήρησης καθώς και αναβαθμίσεις αεροσκαφών και κυβερνητικές υπηρεσίες. Το απόθεμα ήταν αρκετά ασταθές όλο το χρόνο. Επιστρέφοντας στις αρχές του 2008, η τιμή των μετοχών έχει υποχωρήσει μακροπρόθεσμα. Το bearish crossover της MACD δείχνει μια πιθανή βραχυπρόθεσμη αδυναμία και μια δοκιμή υποστήριξης στα $ 68, και αν ξεπεραστεί, τότε είναι στα $ 66. Περαιτέρω υποστήριξη είναι στα $ 64. Σε αντίθεση με τα προηγούμενα τρία αποθέματα, οι επικοινωνίες L-3 δεν παρουσιάζουν θετική απόκλιση. Αντ 'αυτού, όπως και η τιμή των μετοχών, η MACD είναι περιοχή δεσμευμένη. Οι βραχυπρόθεσμες συναλλαγές μπορούν να ανταλλάξουν αυτά τα αναπηδήματα μεταξύ υποστήριξης και αντίστασης, εφόσον η MACD παραμένει με την τρέχουσα σειρά της - μεταξύ 1 και -1. Οι επενδυτές που συμπαθούν τις προοπτικές του μετοχικού κεφαλαίου ή το μερίσμα του μπορούν να επιλέξουν να το αγοράσουν κοντά στο χαμηλό εύρος τιμών, ή όταν η MACD προσεγγίζει το -1. Κάτι τέτοιο είναι μια προσπάθεια να επιλέξετε το απόθεμα με έκπτωση και να επωφεληθείτε από την τιμή και το εύρος MACD, αν και θα πρέπει επίσης να ληφθεί υπόψη ότι η μακροπρόθεσμη τάση παραμένει κάτω.
ΔΕΙΤΕ: Το ιστογράμμα MACD βοηθά στον προσδιορισμό των αλλαγών της τάσης
Η κατώτατη γραμμή
Το MACD παρέχει πολλές πληροφορίες και το crossover μπορεί να χρησιμοποιηθεί ως εμπορικά σήματα. Η διασταύρωση των αποθεμάτων αυτών δείχνει βραχυπρόθεσμη αδυναμία, κατάλληλη για βραχυπρόθεσμους εμπόρους που αναζητούν σύντομο εμπόριο. Μακροπρόθεσμα όμως, μπορούν να χρησιμοποιηθούν άλλα στοιχεία της MACD για να επιβεβαιωθεί το σήμα. Τρία από αυτά τα αποθέματα παρουσιάζουν θετική απόκλιση της MACD, πράγμα που σημαίνει ότι η βραχυπρόθεσμη αδυναμία μπορεί να είναι μια μακροπρόθεσμη ευκαιρία αγοράς εάν η τιμή ακολουθεί την MACD υψηλότερη. Το τέταρτο απόθεμα κυμαίνεται και η MACD είναι χρήσιμη και από την άποψη αυτή. Οι διασταυρώσεις και η εμβέλεια της κάρτας MACD μπορούν να χρησιμοποιηθούν σε συνδυασμό με το εύρος τιμών για την επιλογή καταχωρήσεων και εξόδων. Όπως πάντα, ο κίνδυνος ελέγχου και θυμηθείτε ότι η τιμή είναι ο τελικός δείκτης.
Χάρτες ευγενική προσφορά του stockcharts.com
Τη στιγμή της συγγραφής, η Cory Mitchell δεν κατείχε μετοχές σε καμία από τις προαναφερθείσες εταιρείες.
