Δεν αποτελεί έκπληξη για τους περισσότερους, ότι ο χρηματοπιστωτικός τομέας ενήργησε ως η ραχοκοκαλιά της ανοδικής τάσης που κυριάρχησε στις χρηματοπιστωτικές αγορές τα τελευταία δύο χρόνια. Ωστόσο, δεδομένης της αυξανόμενης αίσθησης της γεωπολιτικής έντασης και της έντονης αίσθησης της αβεβαιότητας, φαίνεται ότι η ιστορία μπορεί να αλλάζει. Στις παρακάτω παραγράφους, θα ρίξουμε μια ματιά στα διαγράμματα των βασικών χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων και θα επισημάνουμε με ποιο τρόπο τα πρόσφατα σήματα πώλησης θα μπορούσαν να προκαλέσουν χαμηλότερη κίνηση σε πιο μακροπρόθεσμη βάση. (Για περαιτέρω ανάγνωση, ανατρέξτε στην ενότητα: Αναστροφή υποστήριξης και αντίστασης .)
Τομέας Οικονομικής Επιλογής Το SPDR Fund (XLF)
Αυτό το έτος δεν ήταν πραγματικά καλός στον χρηματοπιστωτικό τομέα, ο οποίος φάνηκε να πρέπει να αντιμετωπίσει την αντιστάθμιση της εναέριας κυκλοφορίας σε κάθε προσπάθεια να κινηθεί ψηλότερα. Ανατρέχοντας στο γράφημα του Ταμείου SPDR για τον οικονομικό τομέα, μπορείτε να διαπιστώσετε ότι η διακεκομμένη γραμμή τάσης ενήργησε ως συνεπής οδηγός για τις αρκούδες στον καθορισμό της τοποθέτησης. Παρατηρήστε πώς η σταθερή πίεση πώλησης έχει ωθήσει τον κινούμενο μέσο όρο των 50 ημερών κάτω από τον κινούμενο μέσο όρο 200 ημερών. Αυτό το bearish crossover είναι γνωστό ως ο σταυρός θανάτου και είναι ένα από τα πιο κοινά μακροπρόθεσμα σήματα πώλησης που χρησιμοποιούνται από τους οπαδούς της τεχνικής ανάλυσης. Η πρόσφατη άνοδος προς τη συνδυασμένη αντίσταση του κινούμενου μέσου των 200 ημερών και της διακεκομμένης τάσης θα θεωρηθεί πιθανώς ως δοκιμασία της καταδίκης των ταύρων και οι έμποροι πιθανώς αναμένουν ότι η κίνηση θα εξαντληθεί σε μια από τις επερχόμενες συνεδρίες και θα κάνει το δρόμο της πίσω προς το χαμηλό swing των $ 26.31. (Για περαιτέρω ανάγνωση, δείτε: 3 Τα πρότυπα διαγράμματος που υποδεικνύουν ότι οι τιμές είναι χαμηλότερες .)
Η Citigroup Inc. (C)
Όταν πρόκειται για την παρακολούθηση της κίνησης του χρηματοπιστωτικού τομέα, οι έμποροι συχνά αναζητούν κορυφαίες συμμετοχές στο ταμείο XLF όπως η Citigroup. Το νόημα των 175 δισεκατομμυρίων δολαρίων γενικά κινείται με τα άλλα, αλλά τείνει να οδηγήσει ευρύτερες κινήσεις για αρκετές ημέρες. Ανατρέχοντας στο γράφημα, παρατηρήστε πως η πτώση κάτω από τον κινούμενο μέσο όρο 200 ημερών έχει προκαλέσει μια μέτρια διασταύρωση μεταξύ των μακροπρόθεσμων κινητών μέσων όρων (που εμφανίζονται στον κόκκινο κύκλο). Αυτή η κατανομή πιθανότατα θα επιταχυνθεί από τις αρκούδες ως λόγος να προστεθούν στις βραχείες θέσεις τους και θα μπορούσε να λειτουργήσει ως καταλύτης μιας συνεχούς κίνησης χαμηλότερης. Με την άνοδο προς τα βασικά επίπεδα αντίστασης, οι δραστήριοι έμποροι πιθανότατα θα προσπαθήσουν να τοποθετήσουν εντολές διακοπής-απώλειας πάνω από 71, 92 δολάρια, προκειμένου να μεγιστοποιήσουν τον κίνδυνο ανταμοιβής. (Για περαιτέρω ανάγνωση, δείτε: Ποιο ποσοστό της παγκόσμιας οικονομίας αποτελείται από τον τομέα των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών; )
Τράπεζα της Αμερικής Corporation (BAC)
Η μετοχή της Τράπεζας της Αμερικής διαπραγματεύεται σε μία από τις ισχυρότερες ανοδικές τάσεις που βρέθηκαν οπουδήποτε στην αγορά από το τέλος της οικονομικής κρίσης. Λαμβάνοντας μια ματιά στο γράφημα, μπορείτε να δείτε ότι το διάλειμμα κάτω από τη μακροπρόθεσμη τάση ήταν ένας από τους κύριους δείκτες μιας περαιτέρω κίνησης χαμηλότερης και η πρόσφατη πτώση κάτω από τον κινούμενο μέσο όρο των 200 ημερών αποτελεί τώρα επιβεβαίωση. Το πρόσφατο διάλειμμα κάτω από τα 29, 33 δολάρια θα οδηγήσει πιθανότατα σε ένα μεσαίο σταυρό ανάμεσα στους κινούμενους μέσους 50 ημερών και 200 ημερών μέσα στα επόμενα δύο συνεδριάσεις. Το μακροπρόθεσμο σήμα bearish sell θα χρησιμοποιηθεί πιθανότατα για να σηματοδοτήσει την αρχή μιας μακροπρόθεσμης πτωτικής τάσης και θα μπορούσε να είναι λόγος για κάποιον να εξετάσει πώς να ανταλλάξει την κίνηση. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Πώς επηρέασε η χρηματοπιστωτική κρίση τον τραπεζικό τομέα; )
Η κατώτατη γραμμή
Ο χρηματοπιστωτικός τομέας θεωρείται συχνά ως η ψυχή μιας οικονομίας και είναι συνήθως ο τομέας που θα οδηγήσει σε σημαντικές κυκλικές κινήσεις. Λαμβάνοντας μια ματιά στα παραπάνω διαγράμματα, φαίνεται σαν να σχηματίζονται ρωγμές στην πρωταρχική ανοδική πορεία, γεγονός που θα μπορούσε να αποτελέσει αιτία για ορισμένους ταύρους να επανεκτιμήσουν την έκθεσή τους. (Για περαιτέρω ανάγνωση, βλ.: Το Βιομηχανικό Εγχειρίδιο: Η Τραπεζική Βιομηχανία .)
