Μια κοινή στρατηγική διαχωρισμού που χρησιμοποιείται από τις εταιρείες περιλαμβάνει την εκποίηση ενός μέρους των δραστηριοτήτων μιας εταιρείας που οδηγεί σε μια νέα εταιρική οντότητα. Επίσης γνωστό ως spinoff, μια επιχείρηση έχει τη δυνατότητα να δημιουργήσει μια νέα εταιρεία που διεξάγει ξεχωριστές πράξεις από τη μητρική εταιρεία, κάτι που μπορεί να αποδειχθεί πιο επωφελές για τους μετόχους της όσον αφορά τη μακροπρόθεσμη κερδοφορία.
Τα Spinoffs μπορούν επίσης να πραγματοποιηθούν σε μια προσπάθεια να μειωθούν τα πιθανά ρυθμιστικά θέματα με τη μητρική εταιρεία, να ενισχυθεί το ανταγωνιστικό πλεονέκτημα της εταιρείας ή / και να διαφοροποιηθεί το επενδυτικό χαρτοφυλάκιο της εταιρείας. Η νέα οντότητα που δημιουργήθηκε κατά τη διάρκεια μιας εταιρείας spin-off είναι γνωστή ως θυγατρική εταιρεία και στις περισσότερες περιπτώσεις ανήκει ακόμη στους μετόχους της μητρικής επιχείρησης. Οι εταιρίες εφαρμόζουν ένα σπινθηρογράφημα της επιχείρησης αντί να πουλήσουν ένα τμήμα των εργασιών σε μια προσπάθεια να αποφευχθεί η εξουθενωτική εταιρική φορολόγηση της συναλλαγής.
Πώς η Μητρική Εταιρεία φορολογείται σε ένα Spinoff
Σύμφωνα με το άρθρο 355 του Κώδικα Εσωτερικού Εισοδήματος, οι περισσότερες μητρικές εταιρείες μπορούν να αποφύγουν τη φορολόγηση της δραστηριότητας spinoff επειδή δεν παρέχονται κεφάλαια σε αντάλλαγμα για την κυριότητα. Αντ 'αυτού, το spin-off περιλαμβάνει τη διανομή του εταιρικού αποθέματος της θυγατρικής από τη μητρική εταιρεία σε αναλογική βάση στους μετόχους. Αυτό κάνει τους ίδιους μετόχους της μητρικής να γίνουν ιδιοκτήτες της θυγατρικής.
Δεν ανταλλάσσονται μετρητά όταν η θυγατρική σχηματίζεται σε ένα σπινόφ και, ως εκ τούτου, δεν αξιολογούνται συνήθεις φόροι εισοδήματος ή κεφαλαιουχικών κερδών.
Πώς η Θυγατρική Εταιρεία Φορολογείται με Spinoff
Παρόμοια με τα φορολογικά οφέλη της μητρικής εταιρίας που επωφελούνται από μια πτώση, η θυγατρική εταιρεία μπορεί επίσης να αποφύγει τη φορολογία κατά τη διάρκεια της συναλλαγής. Επειδή οι μέτοχοι της θυγατρικής εταιρείας λαμβάνουν μετοχές σε αναλογική βάση από τη μητρική εταιρεία αντί για μετρητά για την πώληση της εταιρείας, οι συνήθεις φόροι εισοδήματος και υπεραξίας δεν ισχύουν.
Αντ 'αυτού, οι ιδιοκτήτες της μητρικής εταιρείας γίνονται οι ιδιοκτήτες της θυγατρικής μέσω της μεταβίβασης μετοχών ως εναλλακτική λύση περισσότερο αποδοτική από την αποζημίωση για τη νέα εταιρεία μέσω μερίσματος μετοχών.
Απαιτήσεις για τη διατήρηση ενός αφορολόγητου Spinoff
Το τμήμα IRC του άρθρου 355 απαιτεί από την μητρική εταιρεία και τη θυγατρική εταιρεία να πληρούν αυστηρές απαιτήσεις για τη διατήρηση των απαλλαγμένων από φόρους παροχών του spinoff. Μια πτώχευση παραμένει μη φορολογητέα όταν η μητρική εταιρεία διατηρεί τον έλεγχο επί του 80 τοις εκατό τουλάχιστον των μετοχών με δικαίωμα ψήφου και των κατηγοριών μετοχών χωρίς δικαίωμα ψήφου.
Επιπλέον, τόσο η μητρική όσο και οι θυγατρικές εταιρίες υποχρεούνται να διατηρήσουν τη συμμετοχή τους στο επάγγελμα ή τις επιχειρήσεις των εταιρειών που πραγματοποιήθηκαν κατά τη διάρκεια των πέντε ετών που προηγούνται της αποπληρωμής. Το spinoff δεν μπορεί να χρησιμοποιείται αποκλειστικά ως μηχανισμός διανομής κερδών ή κερδών της μητρικής ή των θυγατρικών εταιρειών και η μητρική εταιρεία μπορεί να μην έχει αναλάβει τον έλεγχο της θυγατρικής με παρόμοιο τρόπο τα τελευταία πέντε έτη λειτουργίας. Εάν η μητρική εταιρεία ή η θυγατρική δεν πληροί τις απαιτήσεις που ορίζονται στο άρθρο 355 του IRC, ένα περιουσιακό στοιχείο θεωρείται φορολογητέο και για τα δύο μέρη με τους ισχύοντες φορολογικούς συντελεστές εταιρειών.
