Ξεκίνησε το Δεκέμβριο του 2017, η Morgan Stanley Access Investing είναι ένας robo-σύμβουλος που απευθύνεται σε νεότερους επενδυτές, ιδιαίτερα χιλιάδες. Η Access Investing παρέχει αυτοματοποιημένες επενδυτικές συμβουλές που βασίζονται στις αρχές της Σύγχρονης Θεωρίας Χαρτοφυλακίου (MPT). Η Morgan Stanley περιγράφει το πρόγραμμα ως εργαλείο εισόδου, επιτρέποντας στους χρηματοοικονομικούς συμβούλους να «αναπτύξουν το βιβλίο των επιχειρήσεων τους κάνοντας σχέσεις με προοπτικές νωρίτερα και τελικά καθιερώνοντας σχέσεις πλήρους εξυπηρέτησης όταν οι πελάτες είναι έτοιμοι».
Οι νέοι πελάτες μπορούν να ορίσουν στενά θέματα χαρτοφυλακίου, προσθέτοντας κοινωνικά συνειδητή ή αναδυόμενη τεχνολογική έκθεση που θα απευθύνεται σε πολλούς νεότερους επενδυτές. Η ποικιλία λογαριασμού είναι απογοητευτική, με 401 (k) ανατροπή, ατομική φορολογητέα, παραδοσιακή IRA, και Roth IRA είδη λογαριασμών. Δεν υπάρχουν κοινοί λογαριασμοί για τους συζύγους ή τους συνεργάτες, τους λογαριασμούς ταμιευτηρίου κολλεγίων και τους λογαριασμούς εμπιστοσύνης.
Πλεονεκτήματα
-
Ανταγωνιστικό συμβουλευτικό τέλος
-
Με βάση τις καλύτερες σύγχρονες πρακτικές διαχείρισης χαρτοφυλακίου
-
Δημοτικό χρηματοπιστωτικό ίδρυμα
-
Προσφέρει κοινωνικά συνειδητές επενδυτικές επιλογές
Μειονεκτήματα
-
Δεν υπάρχουν δεδομένα απόδοσης
-
Δεν μπορεί να μιλήσει με έναν οικονομικό σύμβουλο
-
Υψηλά έξοδα χρηματοδότησης
-
Αδύνατα εργαλεία σχεδιασμού και παρακολούθησης στόχων
Ρύθμιση λογαριασμού
3.8Η διαδικασία δημιουργίας λογαριασμού για την Morgan Stanley Access Investing είναι εύκολη και διαισθητική. Μια καλά κατασκευασμένη διαδικασία ρύθμισης σας ζητά να επιλέξετε και να ονομάσετε έναν επενδυτικό στόχο από μια λίστα και να ακολουθήσετε με ερωτήσεις σχετικά με την ηλικία, τα περιουσιακά σας στοιχεία, τις αρχικές και συνεχείς συνεισφορές σας και τον χρονικό ορίζοντα. Ερωτήσεις σχετικά με τους κινδύνους ανοχής σας και τους επενδυτικούς στόχους ολοκληρώνετε το προφίλ, δημιουργώντας ένα από τα τρία βασικά χαρτοφυλάκια, προσαρμοσμένα από στόχους και θεματικές επιλογές που περιλαμβάνουν κοινωνικά συνειδητές επιλογές.
Το ερωτηματολόγιο μπορεί να ολοκληρωθεί ανώνυμα και να αποθηκευτεί έως και 90 ημέρες πριν από τη χρηματοδότηση του λογαριασμού. Το προφίλ σας χρησιμοποιείται για την κάλυψη του χαρτοφυλακίου σας με σχετικά ακριβά ETF και αμοιβαία κεφάλαια, προσθέτοντας κάποιο κρυφό κόστος που μπορεί να προστεθεί. Μπορείτε να ζητήσετε εύλογους περιορισμούς σε ό, τι υπάρχει στο χαρτοφυλάκιό σας, αλλά δεν μπορείτε να πραγματοποιήσετε συναλλαγές εντός του λογαριασμού ή να κάνετε άλλες αλλαγές χωρίς να επαναλάβετε το ερωτηματολόγιο και να δώσετε διαφορετικές απαντήσεις.
Απαιτείται ένα ελάχιστο ποσό $ 5.000 για τη χρηματοδότηση του χαρτοφυλακίου σας, το οποίο μπορεί να οριστεί ως ατομικός φορολογικός λογαριασμός, παραδοσιακός IRA ή Roth IRA. Οι νέοι πελάτες μπορούν επίσης να μεταβούν σε ένα 401 (k) ή άλλο εξειδικευμένο σχέδιο συνταξιοδότησης που τηρείται με έναν πρώην εργοδότη.
Ο καθορισμός του στόχου
3.4Τα εργαλεία ρύθμισης στόχου και εντοπισμού στόχων είναι συντριπτικά για ένα ανώτατο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα. Ο κατάλογος στόχων έχει κατασκευαστεί για νεότερους επενδυτές, με θέματα που περιλαμβάνουν πληρωμή για γάμο, αποταμίευση για συνταξιοδότηση, αύξηση γενικού εισοδήματος, έναρξη επιχείρησης, πληρωμή για την εκπαίδευσή σας και αγορά αυτοκινήτου. Δυστυχώς, δεν μπορείτε να μιλήσετε με έναν σύμβουλο ως μέρος αυτής της διαδικασίας και οι πόροι παρακολούθησης στόχων δεν διαθέτουν εργαλεία ή διαδικασίες για να προσδιορίσετε ενεργά εάν οι επενδύσεις βρίσκονται σε καλό δρόμο. Επιπλέον, ο στόχος δεν μπορεί να αλλάξει αφού χρηματοδοτηθεί, ενδεχομένως αναγκάζοντάς σας να ανοίξετε ένα δεύτερο λογαριασμό.
Η διεπαφή διαχείρισης λογαριασμών περιλαμβάνει βασικά δεδομένα απόδοσης, εμπορική δραστηριότητα, υπηρεσίες λογαριασμού και μακροπρόθεσμες οικονομικές προβολές σε έναν άξονα που υποδιαιρεί τις ευνοϊκές, τις μέσες και τις δυσμενείς συνθήκες της αγοράς. Η λεπτή εκτύπωση δηλώνει ότι το αυτοματοποιημένο σύστημα θα ειδοποιήσει τον πελάτη όποτε το χαρτοφυλάκιο κινδυνεύει "να χάσει το στόχο", προκαλώντας πρόσθετες συνεισφορές. Αυτό μπορεί να περιστραφεί ως στόχος παρακολούθησης, αλλά στερείται της πολυπλοκότητας που έχουν εισαγάγει άλλες πλατφόρμες για τη διατήρηση των επενδυτών που εμπλέκονται και σε καλό δρόμο.
Οι πόροι ρύθμισης στόχων που είναι διαθέσιμοι στους πελάτες είναι παρόμοιοι, με τα blogs ιδεών και εμπειρογνωμόνων που περιέχουν αναφορές υψηλού επιπέδου, αλλά λίγα βασικά μαθήματα και αριθμομηχανές σχεδιασμού στόχων, εργαλεία ή άρθρα "πώς να". Επιπλέον, τα άρθρα παρουσιάζονται σε γραμμική μορφή, χωρίς πλαίσια αναζήτησης, πίνακες περιεχομένων ή αναλύσεις μεταξύ βασικών, ενδιάμεσων και προηγμένων θεμάτων.
Υπηρεσίες λογαριασμού
3.5Όταν πρόκειται για υπηρεσίες λογαριασμού, η Access Investing της Morgan Stanley έχει όλα τα βασικά στοιχεία που θα περιμένατε από μια εταιρεία της γενεαλογίας της. Η Access Investing παρέχει συνεχή διαχείριση χαρτοφυλακίου και επιλογές χρηματοδότησης που περιλαμβάνουν καταθέσεις επιταγών κινητής τηλεφωνίας. Μπορείτε να κάνετε καταθέσεις, να δημιουργείτε επαναλαμβανόμενες καταθέσεις (μηνιαίως μόνο) και να πραγματοποιείτε αναλήψεις μέσω της διασύνδεσης λογαριασμού. Οι τόκοι καταβάλλονται στα μη διατεθέντα μετρητά σας μέσω μιας ημέρας που καλύπτεται από ασφάλιστρο FDIC σε θυγατρικές τράπεζες. Η Morgan αποκαλύπτει ότι λαμβάνει πληρωμή για ροή παραγγελιών μέσω αυτών των ιδρυμάτων, ενδεχομένως μειώνοντας τους τόκους που καταβάλλονται στους πελάτες.
Περιεχόμενα χαρτοφυλακίου
3.5Η Access Investing σας προσφέρει μια εντυπωσιακή μεθοδολογία επιλογής, αλλά έρχεται με το κόστος υψηλότερων από τις μέσες αμοιβές. Τα αμοιβαία κεφάλαια και τα ΕΙΕΕ καλύπτουν τα χαρτοφυλάκια απόδοσης που αναζητούν ή επηρεάζουν τα στοιχεία που συνδυάζουν στοιχεία ενεργητικής και παθητικής διαχείρισης, ενώ ένα χαρτοφυλάκιο παρακολούθησης της αγοράς επικεντρώνεται σε ETF χαμηλού κόστους δείκτη. Η μεθοδολογία περιεχομένου υποδιαιρείται περαιτέρω σε ένα από τα πέντε επενδυτικά μοντέλα και ένα από τα οκτώ θεματικά κεφάλαια, προσθέτοντας μεγάλη ευελιξία. Τα επενδυτικά μοντέλα ακολουθούν την κλασική κλίμακα κινδύνου, που χαρακτηρίζεται ως διατήρηση του πλούτου, εισόδημα, ισορροπημένη ανάπτυξη, ανάπτυξη της αγοράς και ευκαιριακή ανάπτυξη.
Τα θέματα κοινωνικής δικτύωσης και υψηλής τεχνολογίας προσθέτουν το τελικό στρώμα προσαρμογής, δίνοντάς σας την ευκαιρία να επιλέξετε από τις ακόλουθες κατηγορίες:
- ΡομποτικήΓενική συνοριακήανάκτηση & Ασφάλεια στον κυβερνοχώροΓενικήμετακίνησηΑναπληροφόρηση καταναλωτώνΣυνειδητοχρήστη ΔιαφορετικότηταΚλίμακα δράσης
Διαχείριση χαρτοφυλακίου
4.2Η διαχείριση χαρτοφυλακίου μέσω της Access Investing είναι γενική, αλλά αυτό είναι το μεγαλύτερο μέρος των επενδυτών που χρειάζονται. Το χαρτοφυλάκιο διαχειρίζεται μέσω της ιδιόκτητης τεχνολογίας διαχείρισης πλούτου της Morgan Stanley, με καθοδήγηση επενδυτών. Η προσέγγιση ακολουθεί τις βασικές αρχές της MPT, υπογραμμίζοντας τα οφέλη της διαφοροποίησης και επενδύοντας νωρίς για την επίτευξη μακροπρόθεσμων οικονομικών στόχων. Όπως και με τους αντιπάλους, οι αλγόριθμοι δεν βασίζονται στις αποφάσεις σχετικά με το χρονοδιάγραμμα της αγοράς ή τη βραχυπρόθεσμη απόδοση. Το χαρτοφυλάκιό σας αναπροσαρμόζεται κάθε φορά που τα περιουσιακά στοιχεία μετατοπίζονται κατά 5% ή περισσότερο από τις προβλεπόμενες χορηγήσεις. Τα χαρτοφυλάκια επίσης αναπροσαρμόζονται αυτόματα σε τριμηνιαία βάση. Η είσπραξη φόρου είναι διαθέσιμη δωρεάν, ως χαρακτηριστικό συμμετοχής για τους φορολογούμενους λογαριασμούς.
Εμπειρία χρήστη
4.1Κινητή εμπειρία
Ο ιστότοπος είναι έτοιμος για κινητά και είναι εύκολος στην ανάγνωση. Η Access Investing υπόσχεται μια εμπειρία βελτιστοποιημένη πλήρως για κινητά, επιτρέποντάς σας να "αποκτάτε πρόσβαση σε λογαριασμούς σε όλες τις συσκευές". Περιέργως, οι αποκλειστικές και πλήρεις εφαρμογές Android και iOS της Morgan Stanley Wealth Management δεν αναφέρονται ή συνδέονται οπουδήποτε στον ιστότοπο, στο Google Play και στο Apple Store για να τα λάβετε πραγματικά στη συσκευή σας.
Εμπειρία επιφάνειας εργασίας
Η πρόσβαση στην επένδυση είναι μέρος του τμήματος διαχείρισης πλούτου της τεράστιας ιστοσελίδας Morgan Stanley και η εύρεση του προγράμματος μπορεί να πάρει μερικά κλικ γιατί είναι μόνο μία από τις πολλές προσφορές. Μια χρήσιμη αλλά ελλιπής Συχνές Ερωτήσεις δεν συμπληρώνει μια επαγγελματική παρουσίαση μάρκετινγκ που έχει γραφτεί για το layperson. Αυτό σας αναγκάζει να αναζητήσετε λεπτομέρειες μέσω αποκαλύψεων και άλλων εκτυπώσεων.
Εξυπηρέτηση πελατών
2.1Η υποστήριξη διατίθεται μέσω τηλεφώνου και ηλεκτρονικού ταχυδρομείου, αλλά η Morgan Stanley δεν αναφέρει τις ώρες λειτουργίας και δεν υπάρχει ζωντανή συνομιλία για υποψήφιους ή τρέχοντες πελάτες. Οι απόπειρες επικοινωνίας παρήγαγαν μια ποικιλία χρόνων αναμονής, κατά μέσο όρο τρία λεπτά και 25 δευτερόλεπτα. Αυτή είναι μια πιο αργή τηλεφωνική απάντηση και ένας εκπρόσωπος σε μία κλήση δεν γνώριζε το βασικό πρόγραμμα όταν περάσαμε. Ένα ειδικό FAQ περιέχει πάρα πολλές γενικές πληροφορίες και όχι αρκετές λεπτομέρειες, αναγκάζοντάς σας και πάλι να σκοντάψετε μέσα από νομικά έγγραφα.
Εκπαίδευση & Ασφάλεια
4.8Οι εκπαιδευτικοί πόροι που είναι διαθέσιμοι μέσω της Morgan Stanley Access Investing είναι εκτεταμένοι. Στην πραγματικότητα, αυτό μπορεί να είναι ένα πάρα πολύ καλό πράγμα, καθώς το τεράστιο ποσό εκπαιδευτικού υλικού μπορεί να είναι συντριπτικό για τους νεότερους επενδυτές. Το εύθραυστο μέγεθος των πόρων αυξάνεται λόγω της έλλειψης μιας λειτουργίας αναζήτησης, του πίνακα περιεχομένων ή της κατανομής ανά επίπεδο εμπειρίας.
Η ασφάλεια είναι επαρκής και πληροί τα βιομηχανικά πρότυπα. Ο ιστότοπος χρησιμοποιεί κρυπτογράφηση SSL 256-bit, ενώ οι εφαρμογές για κινητά υποστηρίζουν έλεγχο ταυτότητας δύο παραγόντων. Η πλήρως ελεγχόμενη Morgan Stanley Smith Barney LLC κατέχει κεφάλαια πελατών, παρέχοντας πρόσβαση στην Εταιρεία Προστασίας Επενδυτών (SIPC) και σε πλεονάζουσα ασφάλιση.
Προμήθειες & Τέλη
3Ο robo-σύμβουλος χρεώνει ένα συμβουλευτικό τέλος 0, 35% για τα υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία, καταβάλλεται τριμηνιαίως και δεν υπάρχουν τέλη τερματισμού. Ωστόσο, το πραγματικό περιεχόμενο χαρτοφυλακίου μπορεί να έχει υψηλά έξοδα, ενδεχομένως μειώνοντας τις ετήσιες αποδόσεις σας. Αυτό ισχύει ιδιαίτερα όταν γεμίζετε το χαρτοφυλάκιό σας με κοινωνικά συνειδητά και υψηλής τεχνολογίας κεφάλαια, τα οποία μπορεί να είναι αρκετά ακριβά.
Η Morgan Stanley δημοσιεύει την αποκάλυψη των εκτιμώμενων δεικτών εξόδων για κάθε υποκατηγορία, μαζί με μια λίστα των αμοιβαίων κεφαλαίων κάθε κατηγορίας και του συνόλου του ETF. Τα χαρτοφυλάκια επιδόσεων αναζήτησης και επιπτώσεων δημιουργούν υψηλά τέλη για ένα αυτοματοποιημένο πρόγραμμα, με μέσο όρο μεταξύ 0, 31% και 0, 61%. Ενώ η περιορισμένη εστίαση ορισμένων από αυτά τα χαρτοφυλάκια χωρίς αμφιβολία απαιτεί περισσότερη δουλειά για τη διατήρηση, είναι δύσκολο να δικαιολογηθούν λόγοι δαπανών πάνω από 0, 30% σε μια ρομπο-συμβουλευτική προσφορά. Αντίθετα, το χαρτοφυλάκιο παρακολούθησης της αγοράς δημιουργεί το χαμηλότερο κόστος με αναλογία εξόδων μεταξύ 0, 07% και 0, 12%. Εκτός από το μεγάλο διαφορικό των αμοιβών των αμοιβαίων κεφαλαίων, η Morgan Stanley εισπράττει την πληρωμή για τη ροή των παραγγελιών κατευθύνοντας τις συναλλαγές σε ορισμένους παρόχους ρευστότητας και οικογένειες κεφαλαίων, ενδεχομένως προσθέτοντας ένα άλλο κρυφό κόστος.
Είναι η Access Επένδυση μια καλή Fit για σας;
Η Access Investing στοχεύει στη γενιά των χιλιάδων ετών, με στόχους κατάλληλους για την ηλικία, θεματικές επενδύσεις και εξαιρετική κινητή πρόσβαση. Ωστόσο, το υψηλό ελάχιστο ποσό των 5.000 δολαρίων, η έλλειψη κοινών λογαριασμών και τα υψηλά αμοιβαία κεφάλαια αμοιβαίων κεφαλαίων ενδέχεται να θέσουν εμπόδια στην είσοδο πολλών ατόμων που έχουν τελικά τα περιουσιακά στοιχεία που απαιτούνται για τη χρηματοδότηση μακροπρόθεσμων επενδυτικών σχεδίων. Είναι πιθανό ότι η Morgan Stanley έχει λάβει υπόψη αυτούς τους περιορισμούς και επιδιώκει τους πιο εύπορους νέους επενδυτές με την ελπίδα ότι θα αναβαθμιστούν σε πλήρη εξυπηρέτηση τα επόμενα χρόνια.
Μεθοδολογία
Η Investopedia είναι αφιερωμένη στην παροχή στους επενδυτές αμερόληπτων, εμπεριστατωμένων αναθεωρήσεων και αξιολογήσεων των robo-advisors. Τα 2019 σχόλια είναι αποτέλεσμα εξάμηνης αξιολόγησης όλων των πτυχών των 32 πλατφόρμων ρομποτάρχης, όπως η εμπειρία του χρήστη, οι δυνατότητες ρύθμισης στόχου, τα περιεχόμενα του χαρτοφυλακίου, τα κόστη και τα τέλη, η ασφάλεια, η κινητή εμπειρία και η εξυπηρέτηση των πελατών. Συλλέξαμε πάνω από 300 σημεία δεδομένων που ζυγίστηκαν στο σύστημα βαθμολόγησης.
Κάθε robo-σύμβουλος που εξετάσαμε κλήθηκε να συμπληρώσει μια έρευνα 50 σημείων σχετικά με την πλατφόρμα που χρησιμοποιούσαμε στην αξιολόγησή μας. Πολλοί από τους ρομπορικούς συμβούλους μας έδωσαν επίσης προσωπικές διαδηλώσεις των πλατφορμών τους.
Η ομάδα εμπειρογνωμόνων της βιομηχανίας, με επικεφαλής την Theresa W. Carey, πραγματοποίησε τις αναθεωρήσεις μας και ανέπτυξε αυτή τη μεθοδολογία του καλύτερου σε βιομηχανία για την κατάταξη των πλατφόρμων robo-advisor για επενδυτές σε όλα τα επίπεδα. Κάντε κλικ εδώ για να διαβάσετε την πλήρη μεθοδολογία μας.
