Ο Charles Schwab, ο TD Ameritrade, ο E * TRADE και άλλοι διαδικτυακοί χρηματιστές που έχουν μια robo-advisory υπηρεσία ίσως χρειαστεί να αλλάξουν τον τρόπο με τον οποίο μεταφέρουν τα χρήματα για τους πελάτες, αν περάσει μια πρόταση στο νομοσχέδιο της φορολογικής μεταρρύθμισης της Γερουσίας.
Ο νέος κανόνας θα αλλάξει τον τρόπο με τον οποίο οι επενδυτές μπορούν να εκφορτώσουν τα αποθέματα που είναι τοποθετημένα σε φορολογικούς λογαριασμούς μεσιτείας. Σήμερα, οι επενδυτές μπορούν να επιλέξουν τα μέρη που πρέπει να πουλήσουν όταν έχουν περισσότερες από μία θέσεις σε ένα χρηματιστήριο μετοχών, αμοιβαίο κεφάλαιο ή χρηματιστήριο (ETF), αλλά με τον προτεινόμενο κανόνα που ονομάζεται first-in-out-out, οι επενδυτές θα είναι που απαιτούνται για την πώληση των μετοχών που αγοράζουν πρώτα, η οποία συχνά είναι η παρτίδα που έχει τα περισσότερα κέρδη και έτσι δημιουργεί το μεγαλύτερο φορολογικό χτύπημα.
Εάν ο κανόνας τίθεται σε ισχύ, θα χρειαστεί πιθανώς robo-σύμβουλοι να αλλάξουν τους αλγόριθμους τους που έχουν σχεδιαστεί για να βοηθήσουν τους επενδυτές να επιλέξουν το σωστό μέρος για να πουλήσουν με προσοχή στη μείωση των φόρων. Θα μπορούσε επίσης να αποτρέψει τη συγκομιδή των φορολογικών ζημιών όταν ένας επενδυτής πωλεί ταυτόχρονα ένα κερδοφόρο και ένα χαμένο απόθεμα για να αντισταθμίσει οποιαδήποτε κεφαλαιακά κέρδη εάν ο επενδυτής κατέχει διαφορετικές παρτίδες του αποθέματος. Τα αμοιβαία κεφάλαια εξαιρούνται από τον κανόνα μετά από αντίδραση από τον επενδυτικό κλάδο, ο οποίος ισχυρίστηκε ότι οι πελάτες θα έπρεπε να πληρώσουν περισσότερους φόρους και πιθανότατα θα ήταν πιο διατεθειμένοι να κρατήσουν το απόθεμα για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα ως αποτέλεσμα.
"Βασικά σημαίνει υψηλότερους φόρους για τους επενδυτές επειδή έχουν μικρότερο έλεγχο", δήλωσε πρόσφατα στο CNBC ο Alex Benke, αντιπρόεδρος συμβουλών και επενδύσεων στο robo-advisor Betterment. Το εκτελεστικό δήλωσε ότι η Betterment θα πρέπει να αλλάξει τον αλγόριθμό της εάν ο κανόνας περάσει.
Το αν το κομμάτι του φορολογικού νομοσχεδίου περνά πραγματικά είναι ή όχι στον αέρα, καθώς οι Ρεπουμπλικανοί συζητούν ακόμα τι πρέπει να συμπεριληφθεί στην τελική πρόταση που διασχίζει το γραφείο του Προέδρου Donald Trump. Ο στόχος είναι να υπογραφεί κάτι μέχρι το τέλος του 2017. Ο πιθανός νέος κανόνας έρχεται επειδή οι μεσίτες στο διαδίκτυο, ιδιαίτερα η TD Ameritrade, επισημαίνουν ένα νέο εργαλείο συγκομιδής των φορολογικών ζημιών ως τρόπο να ξεχωρίζουν από τους αντιπάλους.
Νωρίτερα αυτό το μήνα, η TD Ameritrade παρουσίασε μια νέα υπηρεσία συγκομιδής φόρων για επενδυτές του ΕΙΕΕ οι οποίοι κατέχουν τις επενδύσεις τους εκτός λογαριασμών αποταμιευτικών φόρων. Ενώ μπορεί να είναι εύκολο να εντοπιστούν νικητές και ηττημένοι στα χαρτοφυλάκια μετοχών, μπορεί να γίνει πιο δύσκολο να εντοπιστούν οι ευκαιρίες για επενδυτές του ΕΙΕΕ. Για να βοηθήσει με αυτή τη διαδικασία, η TD Ameritrade ξεκίνησε την δωρεάν υπηρεσία για όσους έχουν φορολογητέους λογαριασμούς που επενδύονται στα Βασικά Χαρτοφυλάκια της TD Ameritrade Investment Management και στα Επιλεκτικά Χαρτοφυλάκια.
Οι πελάτες που είναι εγγεγραμμένοι στην υπηρεσία αποκομιδής φόρων λαμβάνουν μια ανασκόπηση του χαρτοφυλακίου τους από την ηλεκτρονική μεσιτεία κάθε μέρα για να προσδιορίσουν τις ευκαιρίες συγκομιδής των φορολογικών ζημιών. Εάν δεν υπάρχουν κεφαλαιακά κέρδη ή εάν οι ζημίες υπερβαίνουν τα κέρδη, οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν τις ζημίες για να αντισταθμίσουν κάθε χρόνο 3.000 δολάρια άλλων φορολογητέων εσόδων. Μετά την αντιστάθμιση των κεφαλαιακών κερδών, οι επενδυτές μπορούν να μεταφέρουν τις πρόσθετες ζημίες και σε μελλοντικά έτη.
