Τα παγκόσμια επενδυτικά κεφάλαια έχουν γίνει πιο δημοφιλή στους επενδυτές κατά τη διάρκεια των ετών. Επίσης αυξήθηκαν τα κεφάλαια από τις αναδυόμενες αγορές, αν και υπήρξαν περιόδους εισροών και εκροών. Με την κυβερνητική νομισματική πολιτική στις ΗΠΑ να επιτύχει ρεκόρ χαμηλά επιτόκια από την οικονομική κρίση του 2008, οι επενδυτές αναζητούν καλύτερες αποδόσεις τόσο σε βάθος όσο και σε ευρεία κλίμακα. Έτσι, έχουν αυξηθεί οι εισροές σε παγκόσμια κεφάλαια ομολόγων. Αρκετά κεφάλαια στον παγκόσμιο χώρο των ομολόγων παρέχουν στους επενδυτές σταθερές επιλογές.
Αμοιβαίο Κεφάλαιο Vanguard Total International Bond Index (VTIBX)
Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο Vanguard Total International Bond Index παρέχει ευρεία έκθεση σε ομολογίες επενδυτικού χαρακτήρα εκτός των Ηνωμένων Πολιτειών. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο παρακολουθεί την απόδοση ενός δείκτη που περιλαμβάνει διεθνή κυβερνητικά, οργανωτικά και εταιρικά χρεόγραφα από αναπτυγμένες και αναδυόμενες χώρες. Τα ομόλογα στο αμοιβαίο κεφάλαιο έχουν μέση πραγματική ληκτότητα 8, 9 ετών με μέση διάρκεια 7, 4 ετών. Η μικρότερη διάρκεια δείχνει ότι το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει μικρότερη έκθεση κινδύνου σε αύξηση των επιτοκίων. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει χαμηλό δείκτη δαπανών 0, 23%, παρόμοιο με τα περισσότερα ταμεία Vanguard.
Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει περιουσιακά στοιχεία υπό διαχείριση (AUM) ύψους 62, 3 δισ. Δολαρίων και απόδοση 1, 46%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο άρχισε να λειτουργεί μόνο το 2013. Έχει καταφέρει να συγκεντρώσει τα περιουσιακά του στοιχεία γρήγορα, λόγω του ότι η Vanguard κατευθύνει σε αυτό ένα μέρος των περιουσιακών στοιχείων από τα κονδύλια της ημερομηνίας στόχου.
Templeton Global Bond Fund (TPINX)
Το Templeton Global Bond Fund επιδιώκει να παρέχει τα τρέχοντα εισοδήματα και με αύξηση κεφαλαίου και ανάπτυξη, επενδύοντας τουλάχιστον το 80% των περιουσιακών στοιχείων σε κρατικά ομόλογα και ομόλογα οργανισμών σε όλο τον κόσμο. Οι διαχειριστές χαρτοφυλακίου αναζητούν επενδυτικές ευκαιρίες σε όλα τα νομίσματα και τα επιτόκια για λογικές αποδόσεις, καθώς και σημαντική διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει $ 45, 2 δισεκατομμύρια σε AUM με ελκυστική απόδοση 2, 93%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει ελαφρώς υψηλότερο λόγο δαπανών 0, 88%. Τα αμοιβαία κεφάλαια με υψηλότερους δείκτες εξόδων μπορούν να τρώνε σε απόδοση με την πάροδο του χρόνου. Ωστόσο, οτιδήποτε κάτω από το 1, 0% είναι γενικά κατάλληλο για τους περισσότερους επενδυτές.
Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει χαμηλή μέση σταθμισμένη ληκτότητα 2, 58 ετών. Το χαρτοφυλάκιο περιλαμβάνει 241 συμμετοχές. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει επενδύσει το 74, 18% του ενεργητικού του σε διεθνείς τίτλους σταθερού εισοδήματος με το υπόλοιπο ποσό που κρατείται σε μετρητά. Έχει σχεδόν το 33% των μετοχών της στην Ασία, ακολουθούμενη από το 21% στην Ευρώπη και την Αφρική. Η περιοχή της Αμερικής βρίσκεται στην τέταρτη θέση με περίπου 19%. Οι 10 κορυφαίες συμμετοχές του αμοιβαίου κεφαλαίου αποτελούν το 21, 6% του συνολικού χαρτοφυλακίου. Οι τρεις πρώτες εταιρείες είναι ομόλογα που εκδίδει η κυβέρνηση του Μεξικού. Το αμοιβαίο κεφάλαιο άρχισε να λειτουργεί το 1986.
Το PIMCO Global Bond Fund Unhedged (PIGLX)
Το Pimco Global Bond Fund Unhedged επικεντρώνεται στην επένδυση σε αναπτυγμένες χώρες υψηλής ποιότητας σε όλο τον κόσμο. Το ταμείο επιδιώκει να παρέχει έκθεση σε πολλαπλές οικονομίες, επιτόκια και καμπύλες αποδόσεων. Αυτό μπορεί να αντισταθμίσει την αστάθεια ενός χαρτοφυλακίου μετοχών και μπορεί να συμβάλει στην άμβλυνση του κινδύνου αύξησης των επιτοκίων στις Ηνωμένες Πολιτείες. Όπως σημειώνεται στο όνομα του αμοιβαίου κεφαλαίου, δεν αντισταθμίζει την έκθεση συναλλάγματος που είναι εγγενής στις διεθνείς επενδύσεις σταθερού εισοδήματος.
Παρόλα αυτά, το ταμείο είχε αρνητικές επιδόσεις κατά τα τελευταία χρόνια. Το αμοιβαίο κεφάλαιο είχε αποδόσεις -5, 04% το 2013 και πτώση -2, 44% μέχρι τον Οκτώβριο του 2015. Ο τελευταίος τριετής δείκτης Sharpe είναι -0, 46, υποδεικνύοντας ότι το αμοιβαίο κεφάλαιο δεν είχε πολύ καλές επιδόσεις με βάση την αναπροσαρμογή του κινδύνου. Οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν αυτή την απόδοση πριν αγοράσουν μετοχές στο ταμείο.
Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει απόδοση περίπου 1, 88%. Ο λόγος δαπανών είναι λογικός στο 0, 55%. Τα ομόλογα του αμοιβαίου κεφαλαίου έχουν πραγματική διάρκεια 7, 75 ετών με πραγματική ληκτότητα 11, 14 ετών. Πάνω από το 32% των ομολόγων του αμοιβαίου κεφαλαίου έχουν διάρκεια πέντε έως 10 χρόνια.
Ταμείο Αμοιβαίων Κεφαλαίων AB (ANAGX)
Το AB Global Global Bond Fund επενδύει σε τίτλους σταθερού εισοδήματος από αναπτυγμένες και αναδυόμενες αγορές. Το ταμείο αναζητεί ευκαιρίες σε πολλούς τομείς. Το ταμείο έχει 870 συμμετοχές και απόδοση 3, 5%. Το ταμείο έχει περίπου $ 4.44 δισεκατομμύρια στο AUM. Οι τίτλοι σταθερού εισοδήματος έχουν πραγματική διάρκεια 5, 26 ετών.
Πάνω από το 41% των συμμετοχών είναι σε ομόλογα από τις παγκόσμιες κυβερνήσεις, ακολουθούμενη από επιχειρήσεις επενδύσεων σε ποσοστό 19, 5%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο κατέχει σημαντικό μερίδιο κινητών αξιών σταθερού εισοδήματος από τις Ηνωμένες Πολιτείες στο 56, 6%. Ακολουθεί το Ηνωμένο Βασίλειο στο 6, 42% και η Ιαπωνία στο 5, 46%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο ενδέχεται να μην έχει τόσο μεγάλη διεθνή έκθεση σε σχέση με άλλα παγκόσμια επενδυτικά κεφάλαια.
Πάνω από το 43% των συμμετοχών του αμοιβαίου κεφαλαίου βαθμολογούνται με AAA, ακολουθούμενη από βαθμολογία BBB στο 23, 1%. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο διαθέτει το 4, 8% των συμμετοχών του που δεν αξιολογούνται. Έχει λόγο δαπάνης 0, 90%.
Δάνειο σταθερού εισοδήματος 5 ετών (DFGBX) 5 ετών της DFA
Το Διεθνές Αμοιβαίο Κεφάλαιο Σταθερού Εισοδήματος (DFA) του 5ου έτους της DFA επιδιώκει να προσφέρει ένα ρυθμό αγοράς με χαμηλή μεταβλητότητα για αποδόσεις. Όπως δηλώνει το όνομα του αμοιβαίου κεφαλαίου, επενδύει τόσο σε αμερικανικά όσο και σε ξένο χρεόγραφα με διάρκεια πέντε ετών ή μικρότερη. Αυτή η βραχύτερη διάρκεια ωριμότητας σημαίνει ότι το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει χαμηλότερη μεταβλητότητα. Εάν τα ομόλογα ενός αμοιβαίου κεφαλαίου έχουν μεγαλύτερη διάρκεια, υπάρχει μεγαλύτερος κίνδυνος επιτοκίου. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει πολύ χαμηλή τυπική απόκλιση 2, 18 με λογική αναλογία Sharpe 0, 74.
Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει $ 12, 3 δισεκατομμύρια στο AUM. Οι εκμεταλλεύσεις έχουν χαμηλή μέση ληκτότητα 3, 9 ετών με διάρκεια 3, 27 έτη. Έχει χαμηλό λόγο δαπανών 0, 27%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει αποδώσει απόδοση 1, 64% από το 2012. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει τρέχουσα ετήσια απόδοση περίπου 1, 54%.
Πάνω από το 33% των συμμετοχών του Ομίλου έχει πιστοληπτική ικανότητα AAA. Οι υπόλοιπες εκμεταλλεύσεις έχουν πιστοληπτική ικανότητα AA. Μεταξύ των κορυφαίων 10 συμμετοχών του αμοιβαίου κεφαλαίου είναι τίτλοι σταθερού εισοδήματος από την Apple, τη Cisco και την Pfizer.
