Οι προσόδους μπορεί να ακούγονται δελεαστικές όταν μιλιούνται από έναν πωλητή ο οποίος, όχι συμπτωματικά, κάνει τεράστιες προμήθειες που τις πωλούν. Για να είναι σίγουρο, αυτό το μοναδικό επενδυτικό προϊόν προσφέρει νόμιμα οφέλη. Η ανάπτυξή της είναι αναβαλλόμενη από φόρους και οι προσόδους μπορούν να προσφέρουν μια ειρήνη του μυαλού παρέχοντας ένα αξιόπιστο εισόδημα για τη ζωή.
Τούτου λεχθέντος, τα μειονεκτήματα των προσόδων είναι πολυάριθμα, με μεγάλο περιθώριο χρηματοοικονομικών συμβούλων να συμφωνούν ότι τα αρνητικά υπερτερούν των θετικών για αυτό το επενδυτικό μέσο.
Φορολογικά μειονεκτήματα
Είναι αλήθεια ότι δεν πληρώνετε φόρους σε προσόδου κατά τη διάρκεια της φάσης ανάπτυξης. Τα χρήματα που κερδίζετε κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου είναι αναβαλλόμενα. Ωστόσο, όταν αρχίζετε να λαμβάνετε διανομές, όχι μόνο φορολογείτε, αλλά το ποσοστό είναι υψηλότερο από ό, τι για πολλές επενδύσεις. Τα κέρδη προσόδου φορολογούνται ως τακτικό εισόδημα, όχι ως μακροπρόθεσμα κεφαλαιακά κέρδη.
Αυτό είναι ιδιαίτερα κακά νέα για τους πλούσιους επενδυτές στην ανώτατη φορολογική κατηγορία, η οποία, για το 2019 και το 2020, είναι 37%. Αντίθετα, το κέρδος από επενδύσεις που λαμβάνουν περιθώρια κέρδους φορολογείται με πολύ χαμηλότερο ποσοστό 15% έως 20%.
Κυρώσεις για την πρόωρη απόσυρση
Υψηλές Επιτροπές
Ο λόγος για τον οποίο οι πράκτορες ασφαλίσεων ζωής αντλούν ετήσιες προσόδους στους πελάτες τους είναι απλή. Οι προμήθειες από μια πώληση προσόδου είναι τεράστιες. Επιπλέον, οι πωλητές χρημάτων που λαμβάνουν για την πώληση αυτού του προϊόντος δεν εμφανίζονται από τον αέρα. Το κρυφό κόστος για εσάς, τον επενδυτή, προβλέπει τελικά τον έλεγχο του αντιπροσώπου.
Στην πραγματικότητα, ένας από τους λόγους αιχμαλώτων έχουν τόσο υπερβολικές χρεώσεις πρόωρης απόσυρσης είναι τα χρήματα βοηθά να επιτρέψει τις προμήθειες για αυτό το προϊόν να παραμείνει τόσο υψηλό.
Διαχειριστής συμβουλών
James Liotta, CFP®, CPWA®, AIF®, NSSA®
Prominence Capital GP, LLC, Μπέβερλι Χιλς, Καλιφόρνια
Τα μειονεκτήματα των προσόδων εξαρτώνται από τον τύπο της προσόδου. Για τις Άμεσες Άμεσες Πενθηλικές Αμοιβές (SPIAs), η ταμειακή ροή είναι εγγυημένη από τον εκδότη για τη ζωή του αναδομένου. Ωστόσο, το εισόδημα είναι σταθερό και δεν αυξάνεται με τον πληθωρισμό, και το κεφάλαιο είναι κλειδωμένο και δεν είναι πλέον διαθέσιμο για καταστάσεις έκτακτης ανάγκης. Πολλά από τα πρόσθετα χαρακτηριστικά των SPIA θα μειώσουν επίσης το μηνιαίο εισόδημα. Στην περίπτωση των αναβαλλόμενων προσόδων, οι αποδόσεις ενδέχεται να μην είναι τόσο ικανοποιητικές όσο τα συγκρίσιμα προϊόντα, εάν οι πληρωμές είναι σταθερές, και ενδέχεται να παρουσιαστούν σημαντικές μεταβλητότητες και κίνδυνοι καθοδικών επιπτώσεων εάν οι πληρωμές είναι μεταβλητές. Τέλη παράδοσης μπορεί επίσης να ισχύουν για τυχόν εκποιήσεις. Τελικά, είναι σημαντικό να κατανοήσετε πλήρως τα χαρακτηριστικά των προσόδων, τα οποία όλα έχουν πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα ανάλογα με τις μοναδικές περιστάσεις του επενδυτή.
