Το απόθεμα της Boeing Co. (BA) ήταν ένα από τα πιο καυτά αποθέματα στην αγορά κατά το παρελθόν έτος, σχεδόν κατά 85%. Η ισχυρή απόδοση ξεπέρασε εύκολα την άνοδο της S & P 500 κατά 11, 7%. Μια ανάλυση του αποθέματος της Boeing δείχνει ότι οι μετοχές ενδέχεται να μειωθούν κατά 14% τις προσεχείς εβδομάδες, σε περίπου 295 δολάρια από την τρέχουσα τιμή τους γύρω στα 342 δολάρια.
Πριν από την πρόσφατη ανάκαμψη, οι μετοχές της Boeing υποχώρησαν αρχικά κατά περίπου 5, 5%, μετά την ανακοίνωση ισχυρών τριμηνιαίων αποτελεσμάτων, με την εταιρεία να νικήσει τόσο στην κορυφαία όσο και στην κατώτατη γραμμή. Ωστόσο, το χειρότερο δεν μπορεί να έχει τελειώσει για το απόθεμα, επειδή όχι μόνο οι τεχνικοί δείχνουν μια πτώση, αλλά το απόθεμα δεν είναι φθηνό σε σύγκριση με μερικούς από τους συνομηλίκους του. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλ. Επίσης: Boeing Stock Hits Turbulence στον Τάινο Πόλεμο της Κίνας .)
Bearish Chart
Το διάγραμμα 15 λεπτών δείχνει ότι το απόθεμα έχει μια τεχνική πτωτική τάση στη θέση του από τις αρχές Μαρτίου, ενώ αντιμετωπίζει ένα επίπεδο αντίστασης γύρω στα $ 346. Δίνει στο απόθεμα δύο επίπεδα που θα μπορούσαν να λειτουργήσουν ως άκαμπτη αντίσταση που στέκεται στο δρόμο της περαιτέρω αύξησης. Το πρώτο επίπεδο τεχνικής υποστήριξης βρίσκεται σήμερα γύρω στα 320 δολάρια, περίπου 6, 5% χαμηλότερα. Εάν το επίπεδο αυτό δεν πρέπει να διατηρηθεί, το απόθεμα θα μπορούσε να πέσει μέχρι τα $ 295, μια πτώση περίπου 14%.
Ο δείκτης σχετικής αντοχής (RSI) έχει επίσης παρουσιάσει τάση χαμηλότερης, καθώς ξεπέρασε πολύ τις 80 στις αρχές Ιανουαρίου. Το RSI θα χρειαστεί να χτυπήσει ένα επίπεδο κάτω από 30 για να δείξει ότι το απόθεμα έχει γίνει υπερβολικό. είναι σήμερα στις 53. Επιπλέον, η RSI ακολουθεί τη γενική κατεύθυνση της τιμής των μετοχών. Ένα άλλο πιθανό σημάδι ενός κατώτατου ορίου θα ήταν μια απόκλιση, όπου το απόθεμα μπορεί να πέφτει με μια αυξανόμενη RSI.
Οχι φθηνό
Οι μετοχές της Boeing δεν είναι φθηνές όταν εξετάζουν το ενδεχόμενο να διαπραγματεύονται 20 φορές το 2019 εκτιμήσεις κερδών ύψους 17, 09 δολαρίων ανά μετοχή. Οι ανταγωνιστές, όπως η Lockheed Martin Corp. (LMT) και η Northrop Grumman Corp. (NOC), διαπραγματεύονται σε περίπου 17 φορές κέρδη ενός έτους. Και τα δύο αποθέματα έχουν πέσει σκληρά κατά τη διάρκεια των τελευταίων δύο εβδομάδων, με καθένα να μειώνεται περίπου στο 12 έως 13% από τα 2018 υψηλά.
Ποσοστό BA PE (Εμπρός 1 έτος) από YCharts
Βραδεία ανάπτυξη
Τα κέρδη της Boeing προβλέπεται να αυξηθούν κατά 42% το 2018 στα 14, 67 δολάρια ανά μετοχή, με αύξηση των εσόδων μόλις 4, 5%. Ωστόσο, η αύξηση των κερδών αναμένεται να επιβραδυνθεί σημαντικά το 2019 σε μόλις 16, 5% και εν συνεχεία σε 14, 5% το 2020. Η αύξηση των εσόδων αναμένεται να παραμείνει σταθερή γύρω στο 5 έως 6% κατά τα επόμενα δύο χρόνια. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλ. Επίσης: Goldman & Boeing: Drivers of 2018 Dow Gains .)
Η bearish τεχνική ρύθμιση και ένα ακριβό απόθεμα μπορεί να είναι ένας αρκετά καλός λόγος για να πέσει η μετοχή της Boeing βραχυπρόθεσμα έως μεσοπρόθεσμα.
