Μόλις τελείωσα να γράφω μια δωρεάν θέση για το All Star Charts της Ινδίας μετά από το πού βρισκόμαστε τους τελευταίους δύο μήνες και τι αυτή την προηγούμενη εβδομάδα της δράσης των τιμών σημαίνει για τις ινδικές μετοχές στο εγγύς μέλλον. Καθώς γράφω τη θέση, παρατήρησα πολλές ομοιότητες μεταξύ των αμερικανικών αποθεμάτων σήμερα και εκεί όπου η Ινδία ήταν μόλις πριν από λίγες εβδομάδες.
Πάω να συνοψίσω τα βασικά σημεία, αλλά θα ήθελα να σας ενθαρρύνω να διαβάσετε ολόκληρη αυτή την ανάρτηση, ώστε να μπορείτε πραγματικά να δείτε τι μιλάω παρακάτω. Τέλος πάντων, ας πηδήξουμε απλά σε αυτό.
Εδώ είναι ένα διάγραμμα του Nifty 50 στις 10 Απριλίου, εδραιώνοντας σφιχτά κάτω από όλα τα υψηλά επίπεδα. Σε επίπεδο δείκτη, η απόκλιση της οριακής ορμής ήταν ανησυχητική, αλλά δεν είχε επιβεβαιωθεί, καθώς οι τιμές ήταν ακόμα υψηλότερες από την υποστήριξη στις 11.555.
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Optuma
Αυτό που δεν φαίνεται σε αυτό το διάγραμμα είναι η επιδείνωση των εσωτερικών συστημάτων της αγοράς που συμβαίνουν ταυτόχρονα. Ακολουθεί μια σύντομη περίληψη αυτού που είδαμε:
- Διακυμάνσεις της ορμής σε περισσότερους από τους μεγαλύτερους δείκτες και τομείςΜελέτες χαμηλής απόδοσης χαμηλής απόδοσης και μεσαίας κεφαλαιοποίησης απόσβεσης κινδύνουΣτα αποθέματα σε όλους τους κύριους δείκτες που πλήττονται από υψηλά αποθέματα 52 εβδομάδωνΑποθέματα μετοχών σε όλους τους κύριους δείκτες που υπερφορτώθηκαν
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Optuma
Αυτό μας φέρνει μέχρι σήμερα, δύο εβδομάδες αργότερα, όταν οι τιμές τελικά κατέληξαν σε μια αποτυχημένη έκρηξη (μέσω μιας αναστροφής του νησιού) και επιβεβαίωσαν τα σήματα προσοχής που είδαμε να χτίζονται τον τελευταίο μήνα.
Τα μικρά και μεσαία καπάκια χτυπήθηκαν σκληρότερα, κλείνοντας σε χαμηλά σχεδόν τέσσερα εβδομάδες. Το θέμα είναι ότι, παρά τις διογκωμένες ενδιάμεσες προοπτικές μας, δεν μπορούμε να έχουμε επιθετικά μακροχρόνια αποθέματα βραχυπρόθεσμα, αν οι τιμές στο Nifty 50 είναι χαμηλότερες από το 2018. Ο κίνδυνος έχει μετατοπιστεί προς τα κάτω, και πρέπει να το σεβαστούμε.
Τι έχει λοιπόν να κάνει αυτό με τη χρηματιστηριακή αγορά των ΗΠΑ; Λοιπόν, εδώ είναι το Dow 30 (το Αμερικανικό ισοδύναμο του Nifty 50) με παρόμοια bearish απόκλιση καθώς οι τιμές δοκιμάζουν τα υψηλά επίπεδα του Ιανουαρίου 2018.
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Optuma
Βλέπουμε επίσης κάποια σοβαρή χαμηλή απόδοση από μικρές και μικρές κεφαλαιοποιήσεις κατά το τελευταίο έτος, ιδιαίτερα τους τελευταίους δύο μήνες.
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Koyfin
Στη συνέχεια, εξετάζοντας ένα ευρύτερο μέτρο της αμερικανικής χρηματιστηριακής αγοράς, βλέπουμε τα πρόσφατα υψηλά επίπεδα που δημοσιεύθηκαν από το Russell 3000 να μην επιβεβαιώνονται από τον αριθμό των νέων κορυφών των 52 εβδομάδων μεταξύ των συνιστωσών του.
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Optuma
Ούτε βλέπουμε ότι ο αριθμός των στοιχείων του υπερκεράστηκε επιβεβαιώνοντας την τιμή.
Όλα τα διαγράμματα αστεριών / Optuma
Χωρίς τον καταλύτη της επιβεβαίωσης των τιμών, αυτές οι αποκλίσεις δεν μπορούν να ασκηθούν ακόμη. Μπορούν να δουλέψουν οι ίδιοι έξω μέσα στο χρόνο ή την τιμή, αλλά μέχρι να το κάνουν, η διατριβή μας για συνεχιζόμενη βραχυπρόθεσμη κοπή προς τα πλάγια, πριν παραμείνει μια ανοδική λύση στους κύριους δείκτες. Χρειάστηκε ένα μήνα για να ξεκινήσουν να χαλαρώνουν στην Ινδία… ποιος ξέρει πόσο καιρό θα πάρει στις ΗΠΑ
Εν τω μεταξύ, εστιάζουμε σε μεμονωμένες ιδέες τομέων / αποθεμάτων, όπου ο κίνδυνος μας είναι πολύ καλά καθορισμένος και η ανταμοιβή / κίνδυνος είναι υψηλότερη από ό, τι στο επίπεδο του δείκτη.
Ανάλογα με το περιβάλλον της αγοράς, υπάρχουν στιγμές που θέλουμε να ταλαντούμε για τους φράχτες και υπάρχουν και άλλες όπου θέλουμε να καθίσουμε και να πάρουμε κάποιες θέσεις. Λαμβάνοντας υπόψη τα μικτά σήματα που βλέπουμε βραχυπρόθεσμα, θα υποστηρίζαμε ότι είναι καιρός να είμαστε υπομονετικοί και να επικεντρωθούμε στο χτύπημα singles και doubles, όχι στο σπίτι.
