Οι μετοχές της εταιρίας Dow McDonald's Corporation (MCD) αυξήθηκαν κατά 42% το 2017, καλύπτοντας μια αξιοσημείωτη ανάκαμψη που άρχισε με την εισαγωγή του πολύ δημοφιλούς Πρωινό ολομέλειας τον Οκτώβρη του 2015. Το απόθεμα δεν κατάφερε να δημοσιεύσει νέα υψηλά επίπεδα σε αυτήν την καυτή αγορά του Ιανουαρίου, παρά τη μαζική μείωση των φόρων, και τώρα αναβοσβήνει μια μέτρια απόκλιση που θα μπορούσε να προκαλέσει μια οδυνηρή πτώση πολλών μηνών στα $ 130s.
Ο μηνιαίος ταλαντωτής στοχαστικών έχει εξομαλύνει έναν εντυπωσιακό κύκλο αγορών για τους τελευταίους 14 μήνες, περισσότερο από την τυπική επέκταση έξι έως εννέα μηνών και έχει μειωθεί τις τελευταίες δύο εβδομάδες αλλά δεν έχει δημιουργήσει νέο κύκλο πωλήσεων. Αυτό θα μπορούσε να συμβεί με μία ή δύο ημέρες ευρείας εμβέλειας σε αυτό το σημείο, λέγοντας στους μετόχους ότι είναι καιρός να αναθεωρήσουν την έκθεση και να λάβουν αμυντικά μέτρα επειδή η δράση των τιμών θα μπορούσε να παρουσιάσει χαμηλότερη απόδοση στο τρίτο τρίμηνο.
Μακροπρόθεσμος χάρτης MCD (1997 - 2018)
Το απόθεμα έπεσε πιο ψηλά μεταξύ των μέσων της δεκαετίας του '80 και της νέας χιλιετίας, χωρίζοντας πέντε φορές, ενώ αυξήθηκε από τα χαμηλά μεμονωμένα ψηφία στο υψηλό Νοέμβριο του 1999 στα 48, 00 δολάρια. Ολοκληρώθηκε μια διπλή κορυφή σε αυτό το επίπεδο και έσπασε το πρώτο τρίμηνο του 2000, εισάγοντας μια βίαιη πτώση που συνέχισε το 10ετές χαμηλό του 2003 στα 12, 12 δολάρια. Πολλοί αναλυτές της αγοράς σε αυτή την εποχή πίστευαν ότι το επιχειρηματικό μοντέλο γρήγορου φαγητού είχε κορυφωθεί, εκθέτοντας τον εστιάτορα σε μια μακροπρόθεσμη κατάρρευση.
Το απόθεμα του McDonald αναρριχήθηκε έντονα στο δεύτερο μισό της δεκαετίας, ολοκληρώνοντας ένα γύρο ταξίδι στο υψηλό του 1999 το 2007 και ξεσπάσει το 2008. Έμεινε εξαιρετικά καλά κατά τη διάρκεια της οικονομικής κατάρρευσης, αναπηδώντας στη νέα υποστήριξη στα χαμηλά $ 50. Αυτή η ανθεκτικότητα έθεσε το σκηνικό για ηγετική θέση στην αγορά ξεκινώντας με ένα breakout που ξεκίνησε τον Νοέμβριο του 2009 και έπεσε μόλις πάνω από $ 100 το 2012. Αυτό το ψυχολογικό εμπόδιο κρατήθηκε σταθερό για σχεδόν τέσσερα χρόνια και έδωσε τελικά ένα 2015 ξεμπλοκάρισμα που σημείωσε εντυπωσιακά κέρδη το 2018.: Αν είχατε επενδύσει αμέσως μετά την IPO της McDonald .)
MCD Βραχυπρόθεσμος Χάρτης (2015 - 2018)
Η διαφορά του Οκτωβρίου του 2015 μεταξύ $ 104 και $ 110 σηματοδότησε τη νέα τάση, η οποία σταμάτησε πάνω από $ 130 το Μάιο του 2016. Το χάσμα αυτό παραμένει αχρησιμοποίητο περισσότερο από δύο χρόνια αργότερα, όπως και το χάσμα του Απριλίου 2017 μεταξύ $ 135 και $ 138. Ενώ υπάρχει μικρός κίνδυνος να γεμίσει το χαμηλότερο χάσμα το επόμενο έτος, το ανώτερο κενό μπορεί να δημιουργήσει ένα μαγνητικό στόχο όταν το απόθεμα εισέλθει σε μια αναπόφευκτη ενδιάμεση διόρθωση.
Ένα πλέγμα Fibonacci που απλώνεται στην ανοδική πορεία των πολλαπλών κυμάτων που ξεκίνησε κατά τη διάρκεια του μίνι μπελάκι του Αυγούστου του 2015, θέτει το Μάιο του 2016 σε υψηλά επίπεδα και το αποκεντρωμένο χάσμα του Απριλίου 2017 στο επίπεδο του 50%, αυξάνοντας τις πιθανότητες ότι υποδηλώνει επίσης ένα κενό στη συνέχεια στο κέντρο ενός μοτίβου ράλι Elliott πέντε κυμάτων. Η πρόσθετη ανοδική τάση έναντι των $ 200 θα αναιρούσε αυτή την παρατήρηση, η οποία σηματοδοτεί πιθανή κορυφή στις 18 Δεκεμβρίου όλων των εποχών υψηλά μόλις πάνω από $ 175.
Ο όγκος ισορροπίας (OBV) αυξήθηκε κατά το δεύτερο εξάμηνο του 2016, σημειώνοντας άνοδο τον Ιούλιο του 2017, όταν το χρηματιστήριο διαπραγματευόταν κοντά σε $ 155. Διορθώθηκε με την τιμή τον Σεπτέμβριο και γύρισε ψηλότερα, χτυπώντας την προηγούμενη κορυφή τον περασμένο μήνα. Αυτή η στάση μπορεί να είναι διδακτική, λέγοντάς μας ότι τα ιδρύματα παρακρατούν πρόσθετες αγορές παρά την απροσδόκητη μείωση των φόρων. Με τη σειρά του, αυτό κυματίζει άλλη κόκκινη σημαία, υποδεικνύοντας ότι η μακροπρόθεσμη ανοδική πορεία μπορεί να φτάσει στο τέλος της.
Η εταιρεία αναφέρει τα κέρδη του τέταρτου τριμήνου στις 30 Ιανουαρίου, με το γεγονός αυτό να προσφέρει έναν πιθανό μεσάζοντα καταλύτη. Οι παίκτες της αγοράς θα πρέπει να επικεντρωθούν στο χαμηλό στις 22 Δεκεμβρίου στα 170, 55 δολάρια, με την αποτυχία να ξεκινάει από το μηνιαίο σήμα πώλησης stochastics. Ο εκθετικός κινούμενος μέσος όρος (EMA) των 50 ημερών έχει πλέον ευθυγραμμιστεί σε αυτό το επίπεδο τιμών, παρουσιάζοντας μια βραχυπρόθεσμη γραμμή στην άμμο που θα μετρήσει την αισιόδοξη εφησυχασμό μετά από τα πλεονάζοντα κέρδη του περασμένου έτους.
Η κατώτατη γραμμή
Το απόθεμα της McDonald's κλέβει κόκκινες σημαίες που θα μπορούσαν να κλιμακωθούν σε πλήρεις διορθώσεις τις προσεχείς εβδομάδες, αλλά η υπομονή απαιτείται ενώ το απόθεμα αλέθει μέσα από ένα σχετικά στενό εύρος συναλλαγών μεταξύ $ 170 και $ 176. (Για επιπλέον ανάγνωση, δείτε: Ποιοι είναι οι κύριοι ανταγωνιστές της McDonald; )
