Ποιος είναι ο παράγοντας χρημάτων;
Ο παράγοντας χρήματος είναι μια μέθοδος για τον καθορισμό των τελών χρηματοδότησης μιας μίσθωσης με μηνιαίες πληρωμές. Ο συντελεστής χρήματος μπορεί να μεταφραστεί στο πιο κοινό ετήσιο πραγματικό επιτόκιο (ΣΕΠΕ) πολλαπλασιάζοντας τον συντελεστή χρήματος κατά 2.400.
Ο παράγοντας χρημάτων είναι επίσης γνωστός ως "συντελεστής μίσθωσης" ή "τέλος μίσθωσης".
Βασικές τακτικές
- Ο παράγοντας χρήματος είναι η χρέωση χρηματοδότησης που ένα άτομο θα πληρώσει για μια μίσθωση. Είναι παρόμοιο με το επιτόκιο που καταβάλλεται για ένα δάνειο, και βασίζεται επίσης σε πιστωτικό αποτέλεσμα του πελάτη. Είναι συνήθως απεικονίζεται ως ένα πολύ μικρό δεκαδικό. ο συντελεστής χρήματος κατά 2.400 θα δώσει το αντίστοιχο ετήσιο πραγματικό επιτόκιο (APR).
Πώς χρησιμοποιείται ο συντελεστής χρημάτων
Ένα άτομο που παίρνει μίσθωση σε ένα αυτοκίνητο πληρώνει για το ποσό με το οποίο η αξία του οχήματος υποτιμάται κατά το χρόνο που κατέχει αυτό. Οι μηνιαίες πληρωμές μισθωμάτων που πραγματοποιούνται στο αυτοκίνητο περιλαμβάνουν αποσβέσεις, φόρους και τόκους. Εάν το αυτοκίνητο αναμένεται να υποτιμηθεί σε αξία κατά 5.000 δολάρια ετησίως, το ποσό αυτό θα ληφθεί υπόψη στις μηνιαίες πληρωμές. Οι φόροι επί των πωλήσεων επιβαρύνουν τόσο τις αποσβέσεις όσο και τους τόκους και περιλαμβάνονται στις μηνιαίες πληρωμές του μισθωτή.
Για να προσδιοριστεί το τμήμα των τόκων των μηνιαίων πληρωμών μίσθωσης, χρησιμοποιείται μια έννοια γνωστή ως συντελεστής χρήματος. Στην πραγματικότητα, είναι το επιτόκιο που καταβάλλεται για τη διάρκεια της μίσθωσης. Είναι παρόμοιο με το επιτόκιο που καταβάλλεται για ένα δάνειο, αλλά η αξία εκφράζεται διαφορετικά. Σε αντίθεση με το APR, το οποίο εκφράζεται ως ποσοστό, ο συντελεστής χρήματος εκφράζεται σε δεκαδική μορφή. Είτε έτσι είτε αλλιώς, ο συντελεστής επιτοκίου και ο χρηματικός συντελεστής μπορεί να επιτευχθεί επικοινωνώντας με τον αντιπρόσωπο αυτοκινήτων ή τον έλεγχο με την πιστωτική ένωση.
Σπουδαίος
Ο παράγοντας χρήματος καθορίζεται άμεσα από το πιστωτικό αποτέλεσμα ενός πελάτη. Όσο υψηλότερο είναι το πιστωτικό αποτέλεσμα, τόσο μικρότερος είναι ο συντελεστής χρήματος σε μίσθωση, και αντίστροφα.
Υπολογισμός του συντελεστή χρημάτων
Ο παράγοντας χρήματος μπορεί να υπολογιστεί με δύο τρόπους.
Πρώτον, ο συντελεστής χρήματος μπορεί να μετατραπεί σε ισοδύναμο APR με πολλαπλασιασμό κατά 2.400. Στο ίδιο πνεύμα, αν ο έμπορος αυτοκινήτων χρησιμοποιεί ένα επιτόκιο, αυτό μπορεί να μετατραπεί σε έναν παράγοντα χρήματος διαιρώντας κατά 2.400. Για παράδειγμα, αν αναφερθεί συντελεστής χρήματος 0, 002, το επιτόκιο αυτού του δανείου θα είναι περίπου (.002) χ 2, 400 = 4, 8%. Ομοίως, εάν ο αντιπρόσωπος αυτοκινήτων αναφέρει μισθωμένο ΑΠΤ 4, 8%, ο μισθωτής μπορεί να υπολογίσει τον παράγοντα χρήματος διαιρώντας κατά 2.400.
Ένας παράγοντας χρήματος μπορεί επίσης να παρουσιαστεί ως ένας παράγοντας 1.000, όπως το 2.0 αντί του.002. Ενώ η δεκαδική έκδοση είναι πιο συνηθισμένη, ένας παράγοντας χρήματος που είναι ένας ακέραιος αριθμός μπορεί ακόμα να μετατραπεί σε APR, πολλαπλασιάζοντας τον κατά 2, 4. Μετά το παραπάνω παράδειγμα, το επιτόκιο θα υπολογιστεί ως (2.0) x 2.4 = 4.8%. Είναι σημαντικό να θυμάστε ότι το 2, 0 που απεικονίζεται παραπάνω δεν είναι το ΣΕΠΕ της μίσθωσης.
Η δεύτερη μέθοδος υπολογισμού του συντελεστή χρήματος χρησιμοποιεί τη χρέωση μίσθωσης. Αν αντί του επιτοκίου, ο αντιπρόσωπος αυτοκινήτων αναφέρει μια χρέωση μίσθωσης, ο συντελεστής μπορεί να υπολογιστεί ως:
Συντελεστής χρηματικών ποσών = (CC + RV) × LT Φόρος μισθώματος όπου: Χρέωση μίσθωσης = άθροισμα όλων των μηνιαίων χρηματικών αμοιβών του μισθωτή για ολόκληρο τον όρο της μίσθωσηςCC = κεφαλαιοποιημένο κόστος - η συμφωνηθείσα τιμή για μισθωμένο όχημα, γνωστή και ως τιμή μίσθωσηςRV = αξία-αξία του αυτοκινήτου στο τέλος της μίσθωσηςLT = περίοδος μίσθωσης-διάρκεια του χρόνου ενοικίασης αυτοκινήτου, σε μήνες
Για παράδειγμα, ένα αυτοκίνητο έχει μια αυτοκόλλητη τιμή $ 32.500. Ένας μισθωτής και ένας αντιπρόσωπος διαπραγματεύονται και συμφωνούν σε μια χαμηλότερη τιμή των 30.000 δολαρίων για το μισθωμένο αυτοκίνητο. Το αυτοκίνητο πρέπει να μισθωθεί για τέσσερα χρόνια (ή 48 μήνες) και έχει εκτιμώμενη υπολειμματική αξία $ 15.000. Τα συνολικά μηνιαία τέλη είναι 4.750 δολάρια. Ο μηνιαίος παράγοντας είναι επομένως:
Συντελεστής χρημάτων = ($ 30, 000 + $ 15, 000) × 48 $ 4, 750 Συντελεστής χρημάτων = $ 2, 160, 000 $ 4, 750 Συντελεστής χρήματος = $ 0, 002199
Επομένως, το ΣΕΠΕ είναι 0, 002199 x 2, 400 = 5, 28% και η μηνιαία πληρωμή τόκων επί της μίσθωσης είναι $ 30, 000 + $ 15, 000 x 0, 002199 = $ 98, 96 (γεγονός που μπορεί να επιβεβαιωθεί από το τέλος μίσθωσης $ 4, 750 / 48 περιόδων).
Χρησιμοποιούνται συντελεστές χρημάτων σε περιπτώσεις όπου οι μηνιαίες πληρωμές ενδέχεται να κυμαίνονται ανάλογα με την υπολειμματική αξία ενός περιουσιακού στοιχείου, όπως μια μίσθωση αυτοκινήτων. Σε μια τυπική μίσθωση, ο επενδυτής πληρώνει τη διαφορά μεταξύ της λιανικής αξίας του αυτοκινήτου και των πληρωμών τόκων.
Ο συντελεστής χρήματος, που μετατράπηκε σε APR, θα πρέπει να είναι συγκρίσιμος εάν δεν είναι χαμηλότερος από τα εθνικά επιτόκια δανείων νέων αυτοκινήτων. Όπως και ο τόκος για ένα δάνειο, τόσο μικρότερος είναι ο συντελεστής χρημάτων, τόσο χαμηλότερες είναι οι μηνιαίες δόσεις μίσθωσης, και τόσο λιγότερο θα πληρώσετε στα συνολικά έξοδα χρηματοδότησης. Ενώ ο συντελεστής μετατροπής των 2.400 παραμένει ο ίδιος, ο συντελεστής χρήματος εξαρτάται από το πιστωτικό ιστορικό του μισθωτή. Ένα κακό πιστωτικό ιστορικό θα οδηγήσει σε έναν υψηλότερο παράγοντα χρημάτων.
