Η Amazon.com, Inc. (AMZN) εισέρχεται γρήγορα στην bearish εποχικότητα που θα μπορούσε να προκαλέσει μια οδυνηρή πτώση του πρώτου τριμήνου από 15% σε 20%. Η πώληση μπορεί να στοχεύσει και να γεμίσει το χάσμα της 27ης Οκτωβρίου μεταξύ $ 980 και $ 1, 050, δημιουργώντας ένα βασικό τεστ υποστήριξης στο επίπεδο $ 1.000. Η αποτυχία να διατηρηθεί αυτός ο ψυχολογικός όροφος μπορεί να δημιουργήσει ακόμα ισχυρότερα σήματα πώλησης, θέτοντας το στάδιο για μια μακροπρόθεσμη κορυφαία ή παρατεταμένη διόρθωση.
Η αναστροφή του ημερολογίου σηματοδοτεί την έναρξη της περιόδου πώλησης φόρου κεφαλαιουχικών κερδών, όταν οι παίκτες της αγοράς χρεώνουν τους μεγαλύτερους νικητές του προηγούμενου έτους για να επιτύχουν φορολογική υποχρέωση και να ελευθερώσουν κεφάλαια για να διαθέσουν τους αδύναμους ερμηνευτές μέσω της επίδρασης Ιανουαρίου. Επιπλέον, ο τομέας των λιανικών πωλήσεων εξέρχεται από την πιο εποχιακά θετική περίοδο του έτους μόλις τα αποτελέσματα των διακοπών διαδοθούν και μειωθούν, γεγονός που συχνά προκαλεί απότομες πτώσεις.
Μακροπρόθεσμος χάρτης AMZN (1997 - 2017)
Η εταιρεία κυκλοφόρησε δημόσια με διακεκομμένη προσαύξηση 1, 97 δολ. Το Μάιο του 1997 και εισήλθε σε ένα σκαλοπάτι, το οποίο επιταχύνθηκε το 1998 στο ύψος της φούσκας του Διαδικτύου. Οι επιθετικοί πωλητές εμφανίστηκαν κοντά στα $ 100 στις αρχές του 1999, δημιουργώντας δύο δοκιμές στη νέα χιλιετία, ενώ παράλληλα έφεραν ένα νέο υψηλό στα 113 δολάρια που περιορίστηκαν περαιτέρω ανοδικά για σχεδόν μια δεκαετία. Το κατώτατο σημείο υποχώρησε όταν ξέσπασε η φούσκα, προκαλώντας μια πτώση που έφτασε τα ενιαία ψηφία πριν τελειώσει το τέταρτο τρίμηνο του 2001.
Μια αναπήδηση στο τέταρτο τρίμηνο του 2003 υποχώρησε στο 50% της ανόδου της αγοράς μεριδίου μόλις πάνω από 60 δολάρια, αποδίδοντας μια επιβράδυνση της επιβράδυνσης που παρέμεινε στο μεγαλύτερο μέρος της αγοράς ταύρων στα μέσα της δεκαετίας. Η μετοχή τελικά ανέβηκε υψηλότερα το 2006, σταματώντας σε 12 σημεία της φούσκας υψηλό τον Οκτώβριο του 2007, όταν η μεγάλη αγορά ξεπέρασε. Εκτελέστηκε σχετικά καλά κατά τη διάρκεια της οικονομικής κατάρρευσης του 2008, καταγράφοντας υψηλότερο χαμηλό επίπεδο που έθεσε τη βάση για ισχυρότερες επιδόσεις κατά τη διάρκεια αυτής της δεκαετίας.
Ένα ξεμπλοκάρισμα για το 2010 σηματοδότησε το σημείο έναρξης ενός αυξανόμενου καναλιού κλίμακας που εξακολουθεί να ισχύει οκτώ χρόνια αργότερα. Το απόθεμα δεν έχει δοκιμάσει υποστήριξη καναλιού, τώρα στα $ 650, από τον Ιανουάριο του 2015, ενώ έχει αντιστραφεί στην αντοχή κανάλι πέντε φορές τα τελευταία τρία χρόνια. Η πιο πρόσφατη αποτυχία ξετυλίχθηκε τον Δεκέμβριο του 2017, όταν έσπασε το κανάλι και γύρισε την ουρά, ξεκινώντας από τα προκαταρκτικά σήματα πώλησης. Εν τω μεταξύ, ευρεία δράση από το 2008 έχει χαράξει μια μακροπρόθεσμη πρόοδο πέντε κυμάτων Elliott. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλ.: Η ψηφιακή διαφήμιση του Amazon Απειλεί το Facebook, το Google .)
AMZN Βραχυπρόθεσμος Χάρτης (2015 - 2017)
Η αριθμητική άποψη από τις αρχές του 2015 εκθέτει ένα δεύτερο αυξανόμενο κανάλι, με τέσσερις αποτυχημένες προσπάθειες ξεμπλοκαρίσματος σε δύο χρόνια. Η τιμολογιακή δράση έχει επεκταθεί από την υποστήριξη στην αντίσταση τους τελευταίους τρεις μήνες, η οποία σηματοδοτείται από ένα κενό αποσύρσεων μεταξύ $ 980 και $ 1, 050. Μια κάμψη που ξεκινά από το σημερινό επίπεδο θα τοποθετούσε το χαρακτηριστικό γνώρισμα χαρτογράφησης στο επίπεδο retracement.618, καθορίζοντας έναν πιθανό μαγνητικό στόχο για το πρώτο τρίμηνο.
Ο όγκος ισορροπίας (OBV) εισήλθε σε μια ιστορική φάση συσσώρευσης μετά την αγορά του bear, ανεβάζοντας μια μακρά σειρά νέων υψηλών τιμών τον Ιούλιο του 2017, όταν έπειτα το απόθεμα διαπραγματεύθηκε μέχρι τα $ 1.083. Μια υψηλότερη χαμηλή αγοραστική δύναμη του Σεπτεμβρίου προκάλεσε την άνοδο της αγοραστικής δύναμης στο τέλος του έτους, αλλά ο δείκτης δεν κατάφερε να φτάσει σε νέο υψηλό, σηματοδοτώντας μια μέτρια απόκλιση που προσθέτει βάρος σε ένα σενάριο πώλησης κατά το πρώτο τρίμηνο.
Η δέσμευση τιμών από το Νοέμβριο θα κατευθύνει τα βραχυπρόθεσμα σήματα αγοράς και πώλησης, με υψηλό όλων των εποχών στις 1.213 δολαρίων στις 27 Νοεμβρίου, ακολουθούμενη από ένα pullback και αναπήδηση που δεν κατάφερε να διαπεράσει την αντιστάθμιση εμβέλειας.786. Αυτό καθιστά $ 1.195 ως ένα βασικό επίπεδο για να παρακολουθήσετε, με μια αντιστροφή στο ή κοντά σε αυτό το επίπεδο αυξάνοντας τις πιθανότητες ότι η υποστήριξη κοντά $ 1.125 θα σπάσει και να συμψηφίσει μεγάλης κλίμακας σημάτων πώλησης.
Η κατώτατη γραμμή
Το απόθεμα του Amazon θα μπορούσε να παγιδεύσει εφησυχασμένους μετόχους τις προσεχείς εβδομάδες, γυρνώντας απότομα χαμηλότερα και να τεθεί σε δοκιμασία στο επίπεδο ψυχολογικής στήριξης των $ 1.000. (Για πρόσθετη ανάγνωση, ελέγξτε: Amazon Eyes Boxes σε προσπάθεια να κόψετε τα έξοδα αποστολής .)
