Η Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) έχει σχεδόν ολοκληρώσει ένα μακρύ και οδυνηρό ταξίδι μετ 'επιστροφής στο υψηλό Αύγουστο του 2015 στα $ 758, 61, που δημοσιεύτηκε λίγο πριν οι πελάτες σε ολόκληρη τη χώρα έσπευσαν σε νοσοκομεία με τροφικές ασθένειες που αργότερα αποδόθηκαν στις πρακτικές αποστείρωσης εταιρειών. Μια μακρά περίοδος άρνησης και εκτροπής ακολούθησε το ξέσπασμα, ενώ οι πωλήσεις εξαφανίστηκαν, καταστρέφοντας την αλυσίδα ταχείας εστίασης σε πενταετή χαμηλά επίπεδα τον Φεβρουάριο του 2018.
Ο χρόνος θεραπεύει όλες τις πληγές και οι πελάτες του Chipotle επέστρεψαν τελικά, γεγονός που αντιπροσωπεύει το εκπληκτικό κύμα ανάκαμψης των 500 σημείων στο 15μηνο, αλλά τα παλιά ρεκόρ σηματοδοτούν μεγάλη αντίσταση, οπότε δεν είναι σοφό να περιμένετε ένα άμεσο ξεσπάσματα και ένα ράλι στα $ 1.000. Αυτά είναι καλά νέα για τους επενδυτές που έχουν μείνει εκτός έδρας, διότι μια αντιστροφή θα μπορούσε να καλύψει το χάσμα του Φεβρουάριου στα 550 δολάρια πριν αναπτύξει τη δύναμη πυρός που απαιτείται για τη διατήρηση υψηλότερων τιμών.
Μακροπρόθεσμος χάρτης CMG (2006 - 2019)
TradingView.com
Η μητρική εταιρεία McDonalds Corporation (MCD) περιστράφηκε από την αλυσίδα εστιατορίων σε αρχική δημόσια εγγραφή του Ιανουαρίου 2006 (IPO) που ξεκίνησε στις 45, 00 δολάρια. Η πρόωρη πίεση στην αγορά κορυφώθηκε στα μέσα της δεκαετίας του '60 με τον Μάιο, σημειώνοντας αντίσταση μπροστά σε ένα ξεμπλοκάρισμα του 2007 που προσέλκυσε έντονο ενδιαφέρον για την αγορά. Το απόθεμα σημείωσε άνοδο υψηλότερα στο τέλος του έτους, φτάνοντας τελικά πάνω από $ 150 και μετατρέποντάς το χαμηλότερα στο πρώτο τρίμηνο του 2008. Η πίεση πώλησης επιταχύνθηκε κατά την οικονομική κατάρρευση, περνώντας από το άνοιγμα της εκτύπωσης της IPO, πριν δημοσιεύσει ένα χαμηλό όλων των εποχών στα 36, 86 δολάρια το Νοέμβριο.
Το επόμενο κύμα ανάκαμψης χρειάστηκε 19 μήνες για να ολοκληρωθεί το 100% retracement πίσω στο υψηλό 2007, αποδίδοντας ένα άμεσο ξεμπλοκάρισμα που σημείωσε υγιή ανοδική πορεία το 2012, όταν η uptick τελείωσε πάνω από $ 400. Εξέτασε αυτό το επίπεδο αντίστασης το τέταρτο τρίμηνο του 2013, δημιουργώντας μια τελική επίθεση στο υψηλό όλων των εποχών το 2015, ακολουθούμενη από μια βίαιη πτώση που έβγαλε περισσότερους από 350 πόντους σε μόλις τρεις μήνες.
Η πτωτική τάση διευθετήθηκε γύρω στα 350 δολάρια το 2016, αφήνοντας τη θέση της σε ένα μέτριο uptick που απέτυχε στην αντίσταση 50 μηνών τον Μάιο του 2017. Αυτό έθεσε το σκηνικό για μια μεγάλη κορύφωση πώλησης που συνεχίστηκε στο πρώτο τρίμηνο του 2018. Το απόθεμα μετατράπηκε υψηλότερα σε Τον Απρίλιο και ξεπέρασε πάνω από 40 μονάδες, αφού η εταιρεία ανέφερε υψηλότερη από την αναμενόμενη αύξηση των πελατών. Έχασε έδαφος μέσα στο δεύτερο εξάμηνο του έτους αλλά ανέβηκε ψηλά για άλλη μια φορά τον Ιανουάριο, συνεχίζοντας μια ανάβαση που έφτασε τώρα μέσα σε 10 βαθμούς από το υψηλό 2015.
Ο μηνιαίος στοχαστικός ταλαντωτής ανυψώθηκε στη ζώνη υπεραγοράς τον Μάρτιο και διέσχισε, αλλά δεν έχει εκδώσει ακόμη σήμα πώλησης. Η τιμολογιακή πολιτική τώρα εργάζεται σε ένα μηνιαίο διογκωτικό κερί που, αν επιβεβαιωθεί στα τέλη Ιουνίου, θα βελτιώσει σημαντικά τις πιθανότητες για ένα τρίτο τρίμηνο ξεμπλοκάρισμα. Εντούτοις, οι μετρήσεις συσσώρευσης προειδοποιούν ότι οι μετοχές της Chipotle θα χρειαστούν ακόμη ισχυρότερη χορηγία για να διατηρήσουν υψηλότερες τιμές.
CMG Βραχυπρόθεσμος Χάρτης (2015 - 2019)
TradingView.com
Ο δείκτης συσσώρευσης-διανομής στον όγκο ισορροπίας (OBV) παρουσίασε ένα υψηλό όλων των εποχών με τιμή το 2015 και εισήλθε σε ένα βάναυσο κύμα διανομής που συνεχίστηκε τον Αύγουστο του 2017. Η τιμή συνέχισε να χάνει έδαφος για άλλους έξι μήνες, ξεκινώντας μια διαδεδομένη απόκλιση προέβλεψε την τελική βάση. Η αγοραστική πίεση από τότε δεν ανταποκρίθηκε στην ένταση της τιμής, καθυστερώντας στο επίπεδο ανταπόκρισης του Fibonacci.786 στο 2015 στο γεγονός της διανομής του 2017. Με τη σειρά του, αυτό προβλέπει ότι ο αγώνας θα σταματήσει και θα εισέλθει σε μια περίοδο ενοποίησης πριν από ένα βηματισμένο ξεμπλοκάρισμα.
Η ανοδική πορεία των 15 μηνών έχει χαράξει τρία κενά κενά στα $ 275, $ 350 και $ 550. Οι πιθανότητες είναι υψηλές ώστε τουλάχιστον μία από αυτές τις τρύπες να γεμίσει πριν από ένα ράλι σε νέα υψηλά κέρδη έλξης. Ως αποτέλεσμα, οι παίκτες της αγοράς ασθενών θα καθορίσουν το ενδιαφέρον τους για το χάσμα συνέχισης του Φεβρουαρίου 2019 μεταξύ $ 530 και $ 570, αναζητώντας μια ευκαιρία αγοράς χαμηλού κινδύνου. Φυσικά αυτό είναι ένα πρόβλημα για τους σημερινούς μετόχους, οι οποίοι ενδέχεται να αναγκαστούν να κάθονται στα χέρια τους με πτώση 25% έως 30%.
Η κατώτατη γραμμή
Το απόθεμα chipotle δοκιμάζει τώρα το υψηλό όλων των εποχών του 2015, αλλά είναι πιθανό να γεμίσει τουλάχιστον ένα από τα τρία κενά ράλι πριν ξεσπάσει και κατευθύνεται προς $ 1.000.
