Τι είναι ένα τελικό δάνειο;
Ένα τέλος δανείου είναι ένας συγκεκριμένος τύπος μακροπρόθεσμου δανείου που ένα άτομο προμηθεύεται για να εξοφλήσει ένα βραχυπρόθεσμο δάνειο κατασκευής ή άλλη προσωρινή δομή χρηματοδότησης. Τέτοια βραχυπρόθεσμα δάνεια χρησιμοποιούνται από κατασκευαστές ως χρηματοδότηση εκκίνησης για την έναρξη κατασκευής κατοικιών ή άλλων ακινήτων.
Βασικές τακτικές
- Τα τελικά δάνεια είναι μακροπρόθεσμα δάνεια που χρησιμοποιούνται για την αποπληρωμή βραχυπρόθεσμου δανείου κατασκευής ή άλλης μορφής προσωρινής χρηματοδότησης. Τα βραχυπρόθεσμα δάνεια, τα οποία συχνά παρέχονται από ιδιώτες που επιθυμούν να κατασκευάσουν τα δικά τους σπίτια, τείνουν να φέρουν υψηλά επιτόκια. Αφού ολοκληρωθούν τα κατασκευαστικά προϊόντα και οι κατασκευαστές αναχρηματοδοτήσουν τα βραχυπρόθεσμα δάνειά τους με τα τελικά δάνεια, τα επιτόκια συνήθως μειώνονται ραγδαία. Τα κατασκευαστικά δάνεια και τα τελικά δάνεια συχνά συγχωνεύονται από μια ενιαία πηγή δανεισμού, η οποία μπορεί να απλοποιήσει τη διαδικασία υποβολής αιτήσεων πίστωσης.
Πώς λειτουργεί ένα τελικό δάνειο
Αν και τα τελικά δάνεια ενδέχεται να έχουν μόνο χαρακτηριστικά ενδιαφέροντος που καθυστερούν την εξόφληση του κεφαλαίου, σε κάποιο σημείο αρχίζουν να αποσβένονται. Αυτό διαφέρει από τα δάνεια κατασκευής ή από άλλες μορφές ενδιάμεσης χρηματοδότησης, τα οποία συνήθως είναι οχήματα με μόνο τόκο και απαιτούν πλήρη εξόφληση του κεφαλαίου και των δεδουλευμένων τόκων, μόνο μετά την εκταμίευση των κεφαλαίων από το τέλος του δανείου.
Ένα τέλος δανείου μπορεί να είναι μέρος ενός συνδυασμού κατασκευής ή τελικού δανείου, το οποίο επιτρέπει σε έναν δανειολήπτη να ασχοληθεί με έναν μόνο δανειστή. Αυτό μπορεί να απλοποιήσει τη γραφειοκρατία επειδή ο οφειλέτης πρέπει να καταθέσει μόνο μία αίτηση πίστωσης.
Επιπλέον, ο δανειολήπτης πρέπει γενικά να πληρώσει μόνο ένα σύνολο δανειακών εξόδων διακανονισμού. Υπάρχουν όμως και μειονεκτήματα στην αντιμετώπιση ενός μόνο δανειστή. Το μεγαλύτερο μειονέκτημα αυτής της μορφής μονοαπευθυντικών αγορών είναι ότι οι δανειολήπτες δεν μπορούν να κυνηγήσουν για την καλύτερη προσφορά μετά την ολοκλήρωση της ενδιάμεσης χρηματοδότησης των κατασκευών. Παρόλο που αυτή η συμφωνία μπορεί να περιλαμβάνει ευνοϊκούς όρους για ένα από τα δάνεια, παρουσιάζει σπάνια χαμηλά ποσοστά και για τα δύο.
Οι δανειστές θεωρούν ότι τα δάνεια κατασκευής είναι πιο ριψοκίνδυνα από τα παραδοσιακά στεγαστικά δάνεια, επειδή οι δανειολήπτες είναι πιο πιθανό να χρεοκοπήσουν - χάρη στα υψηλά επιτόκια.
Πώς οι δανειολήπτες χρησιμοποιούν τελικά δάνεια
Τα τελικά δάνεια βοηθούν τους δανειολήπτες των κατασκευαστικών δανείων να αποπληρώσουν ολόκληρο το αρχικό τους υπόλοιπο, με την ολοκλήρωση ενός έργου. Αυτό είναι μια ευπρόσδεκτη ανακούφιση επειδή το δάνειο κατασκευής συχνά φέρει υψηλά επιτόκια.
Τα κατασκευαστικά δάνεια τείνουν επίσης να φέρουν τα δικά τους ακανθώδη σύνολα. Για παράδειγμα, μπορεί να απαιτήσουν από τον δανειολήπτη να εξοφλήσει ολόκληρο το υπόλοιπο πριν από την ημερομηνία ολοκλήρωσης ενός συγκεκριμένου έργου ή μπορεί να υποχρεώσει τον δανειολήπτη να ορίσει ένα συγκεκριμένο ποσοστό των πληρωμών του προς τους τόκους.
Τα στεγαστικά δάνεια συχνά αφαιρούνται από κατασκευαστές ή αγοραστές κατοικιών που αναζητούν να κατασκευάσουν τα δικά τους σπίτια. Μόλις ολοκληρωθεί η κατασκευή, ο οφειλέτης μπορεί να αναχρηματοδοτήσει το δάνειο. Οι δανειολήπτες προσελκύονται συνήθως από αυτό το μοντέλο χρηματοδότησης, επειδή το αναχρηματοδοτούμενο δάνειο τους ανακουφίζει από τα σταθερά υψηλά επιτόκια που συνδέονται με τα δάνεια κατασκευής. Χρησιμοποιώντας ένα τέλος δανείου για την αποπληρωμή του δανείου κατασκευής, ο οφειλέτης εξοικονομεί χρήματα, με βάση τη διαφορά στα επιτόκια.
