Έχουμε επιλέξει τέσσερα χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETFs) τα οποία επικεντρώνονται στη μείωση των αποθεμάτων πετρελαίου. Τα κεφάλαια επιλέχθηκαν με βάση τα περιουσιακά στοιχεία υπό διαχείριση (AUM) από τις 10 Σεπτεμβρίου 2018. Θα χρησιμοποιούσατε αυτές τις επενδύσεις όταν νομίζετε ότι θα μειωθεί η τιμή του πετρελαίου. Λάβετε υπόψη ότι κανένα από τα ελλιπή πραγματικά αποθέματα πετρελαίου του ETFs - αντίθετα, επιδιώκουν την απόδοση που είναι το αντίστροφο ενός δείκτη. (Δείτε: Τα πέντε καλύτερα αποθέματα ενέργειας για το 2018 )
Ορισμένα από αυτά τα ETF είναι μοχλευμένα, δηλαδή μπορούν να χρησιμοποιούν παράγωγα, συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης ή άλλα προηγμένα επενδυτικά οχήματα για την επίτευξη των στόχων τους. Κάθε φορά που βλέπετε "2X", "Ultra Short", "3X" ή "Διπλό" στο όνομα του αμοιβαίου κεφαλαίου, είναι ένα μοχλευμένο ταμείο. Επειδή τα χρήματα αυτά προσπαθούν να κτυπήσουν ένα δείκτη δύο φορές ή περισσότερο, μπορούν να χάσουν και δύο φορές ή τρεις φορές το χρηματικό ποσό.
Οι τιμές του πετρελαίου κυμαίνονται επί του παρόντος κοντά σε τριετείς υψηλές τιμές, με τιμές αργού Brent στα 77, 36 δολ. Και WTI ελαφρύ αργό στις 67, 58 δολάρια. Οι τιμές αυξάνονται ανάλογα με διάφορους παράγοντες, τόσο οικονομικούς όσο και πολιτικούς. Ο Διεθνής Οργανισμός Ενέργειας αναφέρει ότι η υπερπροσφορά φαίνεται ότι τελειώνει και ο ΟΠΕΚ και άλλοι 10 παραγωγοί συνήψαν συμφωνία τον Δεκέμβριο για την επέκταση των ορίων παραγωγής μέχρι το τέλος του 2018. Με αυτούς και άλλους παράγοντες, οι τιμές αναμένεται να συνεχίσουν να αυξάνονται μέχρι το τέλος του έτους. Ωστόσο, καμία τιμή βασικών εμπορευμάτων δεν αυξάνεται σε ευθεία γραμμή. Οι επενδυτές που προβλέπουν βραχυπρόθεσμες πτώσεις της τιμής του πετρελαίου μπορούν να χρησιμοποιήσουν τα αντιστρόφως ETF για να επωφεληθούν από τις σταγόνες. Αυτό καθιστά αυτά τα ETF βραχυπρόθεσμα παιχνίδια στο τρέχον περιβάλλον πετρελαίου.
Ορισμένοι επενδυτές χρησιμοποιούν τα αντιστρόφως ETFs πετρελαίου για να καλύψουν τις απώλειες που υφίστανται στις μακρές θέσεις πετρελαίου τους κατά τη διάρκεια καθοδικών τάσεων. Άλλοι εγκαταλείπουν τις μακριές θέσεις κατά τη διάρκεια των περιόδων και μειώνουν τον δείκτη πετρελαίου για να αυξήσουν την αποδοτικότητα από τις επενδύσεις πετρελαίου. Εδώ είναι πώς καταστρέφουν τα πέντε κορυφαία ETF αντιστρόφου πετρελαίου.
1. ProShares UltraPro 3x κοντό πετρέλαιο ETF (OILD)
Ξεκίνησε το Μάρτιο του 2017, και αυτό το νέο ETF έχει σχεδιαστεί για να προσφέρει τρεις φορές την αντίστροφη απόδοση του υποδείγματος αργού πετρελαίου Bloomberg WTI. Αν και ο δηλωμένος στόχος είναι να επιστρέψει το -300% της απόδοσης του δείκτη, οι επενδυτές δεν θα πρέπει να αναμένουν να επιτύχουν αυτό το αποτέλεσμα για περισσότερο από μία ημέρα. Όπως και τα άλλα αντιστρεπτέα κεφάλαια, οι συνέπειες της contango και της σύνθεσης των ημερήσιων αποδόσεων σημαίνουν ότι η κατοχή του OILD πέρα από μία συνεδρίαση μπορεί να δημιουργήσει αποδόσεις που διαφέρουν σημαντικά από τα αποτελέσματα του δείκτη. (Για περισσότερες πληροφορίες, ανατρέξτε στο θέμα: Ένθετα έλαια ETF έρχονται ξανά .)
- Μέσος Όγκος: 462.284Net Ενεργητικό: 18.22 εκατομμύρια δολάρια2018 YTD Επιστροφή: -54.27% Δείκτης Εξόδων (καθαρό): 1.32%
2. Το ProShares UltraShort Bloomberg Crude Oil (SCO)
Το υποσύνολο ακατέργαστου πετρελαίου Bloomberg WTI παρέχει επίσης το σημείο αναφοράς για αυτό το ETF, αλλά η SCO έχει στόχο να επιτύχει το αντίστροφο του δείκτη κατά 200%. Αυτό δείχνει ότι η SCO είναι επίσης μοχλευμένη και φέρει υψηλό κίνδυνο λόγω των επιθετικών μεθόδων της. Σημειώστε ότι ο δείκτης στόχος παρακολουθεί τις τιμές μελλοντικής εκπλήρωσης πετρελαίου.
- Μέσος Όγκος: 1.929.300 Στοιχεία ενεργητικού: 155, 11 εκατομμύρια δολάρια2018 YTD Επιστροφή: -37, 95% Δείκτης εξόδων (καθαρό): 0, 99%
3. DB Crude Oil Διπλό Σύντομο ETN (DTO)
Το επίκεντρο του DTO είναι το ελαφρύ γλυκό αργό πετρέλαιο. Οι διαχειριστές χρημάτων του αμοιβαίου κεφαλαίου χρησιμοποιούν το δείκτη Deutsche Bank Liquid Commodity - Βέλτιστη Απόδοση Λάδι Υπερβολικής Απόδοσης. Αυτό είναι ένα σύντομο παιχνίδι για τους επενδυτές που θέλουν να προβλέψουν τις τιμές του αργού πετρελαίου όσο το δυνατόν πιο άμεσα. Ωστόσο, δεδομένου ότι το ταμείο είναι μοχλευμένο, μπορεί να κατέχει επενδύσεις που είναι επιθετικές και φέρουν υψηλότερο κίνδυνο.
- Μέσος Όγκος: 4, 015Net Ενεργητικό: 17, 96 εκατομμύρια δολάρια2018 YTD Επιστροφή: -39, 42% Δείκτης Εξόδων (καθαρό): 0, 75%
4. Ταμείο πετρελαιοειδών Ηνωμένων Πολιτειών (DNO)
Η DNO επικεντρώνεται στο ελαφρύ αργό πετρέλαιο του West Texas Intermediate (WTI). Εντούτοις, μπορεί επίσης να συμμετάσχει σε συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης που περιλαμβάνουν πρόσθετους τύπους αργού, καθώς και ντίζελ, πετρέλαιο θέρμανσης, βενζίνη και φυσικό αέριο. Το σημείο αναφοράς αυτού του ταμείου είναι συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης που διαπραγματεύονται στο Χρηματιστήριο Εμπορευμάτων της Ν.
- Μέσος Όγκος: 5.736Net Ενεργητικό: 9.04 εκατομμύρια δολάρια2018 YTD Επιστροφή: -20.57% Δείκτης Εξόδων (καθαρό): 0.75%
Η κατώτατη γραμμή
Οποιοσδήποτε πετρέλαιο βραχυκυκλώματος με τα ETF σε αυτόν τον κατάλογο πρέπει να παρακολουθεί με προσοχή τις τιμές του πετρελαίου και να είναι προετοιμασμένος να δράσει γρήγορα για να βγούμε από ένα σύντομο ΕΙΕΕ αν η διακύμανση της τιμής του πετρελαίου είναι αυξημένη. Επιπλέον, είναι σημαντικό να διεξάγεται έρευνα και παρακολούθηση κάθε ΕΙΕΕ, καθώς έχουν διαφορετικούς τύπους επενδύσεων και παρακολουθούν διαφορετικούς δείκτες.
