Τα αεροσκάφη και τα αμυντικά αποθέματα συχνά μετατρέπονται από τους επενδυτές και τους εμπόρους για να ανταποκριθούν στις ανοδικές τάσεις στις γεωπολιτικές εντάσεις, γεγονός που αποτελεί μόνο μια ισχυρή θεμελιώδη υπόθεση για περαιτέρω έρευνα. Από τεχνική άποψη, για τους περισσότερους τομείς, η ανοδική τάση που κυριάρχησε τα τελευταία χρόνια έχει καταστήσει πιο δύσκολη για τους ενεργούς εμπόρους να βρουν τμήματα που δεν φαίνεται να είναι υπερβολικά υπερμεγέθη και να τεθούν σε μεγάλες αποτυχίες. Στις παραγράφους που ακολουθούν, θα ρίξουμε μια ματιά σε τρία διαγράμματα από ολόκληρο τον κλάδο της αεροδιαστημικής και της άμυνας για να συζητήσουμε γιατί οι υποκείμενες ρυθμίσεις κάνουν τώρα τον ιδανικό χρόνο για να αγοράσουν.
SPDR S & P Αεροδιαστημικής και Άμυνας ETF (XAR)
Για όσους ενδιαφέρονται να προσθέσουν έκθεση σε ένα εξειδικευμένο τμήμα της αγοράς, όπως η αεροδιαστημική και η άμυνα, τα προϊόντα που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια, όπως το SPDR S & P Aerospace & Defense ETF (XAR) θα μπορούσαν να είναι μια καλή λύση. Όπως υποδηλώνει η ονομασία, οι διαχειριστές του ταμείου επιδιώκουν να κατέχουν ένα χαρτοφυλάκιο εταιρειών από ολόκληρο τον τομέα της αεροδιαστημικής και της άμυνας, οι οποίες περιλαμβάνουν αποθέματα μεγάλου, μέσου και μικρού κεφαλαιοποίησης.
Λαμβάνοντας μια ματιά στο γράφημα, μπορείτε να δείτε ότι το 2019 ήταν ευνοϊκό για τους ταύρους μέχρι τώρα και η άνοδος των τιμών οδήγησε σε μια διαδοχική διασταύρωση μεταξύ των κινούμενων μέσων των 50 ημερών και 200 ημερών. Οι έμποροι θα θέλουν να λάβουν υπόψη τον τρόπο με τον οποίο ο κινούμενος μέσος όρος 200 ημερών έχει λειτουργήσει ως ένας προβλέψιμος οδηγός για τον προσδιορισμό της τοποθέτησης παραγγελιών αγοράς και διακοπής για πολλούς μήνες. Λαμβάνοντας υπόψη το μακροπρόθεσμο σήμα αγορών που εμφανίζεται από τη διασταύρωση κινητού μέσου όρου, αναμένουμε ότι αυτό θα σηματοδοτήσει την αρχή μιας μακροπρόθεσμης μετακίνησης υψηλότερης και ότι οι έμποροι θα δουν να προστατεύουν τις θέσεις τους θέτοντας εντολές stop-loss κάτω από $ 91, 28.
Η Axon Enterprise, Inc. (ΑΑΧΝ)
Οι δραστήριοι έμποροι που αναζητούν συγκεκριμένες εταιρείες να αγοράζουν σε ορισμένα τμήματα συχνά συμβουλεύονται να ξεκινήσουν με την έρευνα των κορυφαίων εκμεταλλεύσεων για τομεακά κονδύλια. Στην περίπτωση του XAR, η Axon Enterprise Inc. (AAXN), η εταιρεία κατασκευής TASER και συναφών προϊόντων ασφαλείας, αντιπροσωπεύει την κορυφαία συμμετοχή του αμοιβαίου κεφαλαίου με συντελεστή στάθμισης 5, 35%.
Λαμβάνοντας μια ματιά στο γράφημα, μπορείτε να διαπιστώσετε ότι η αυξανόμενη δράση των τιμών τις τελευταίες εβδομάδες προκάλεσε μια διαδοχική διασταύρωση μεταξύ των μακροπρόθεσμων κινητών μέσων όρων (που εμφανίζονται στον μπλε κύκλο). Το κοινό σημάδι αγορών υποδηλώνει ότι οι ταύροι βρίσκονται σε σαφή έλεγχο της μακροπρόθεσμης τάσης και ότι η κοντινή υποστήριξη δημιουργεί μια επικερδή αναλογία κινδύνου-ανταμοιβής. Οι εντολές Stop-loss πιθανότατα θα τοποθετηθούν γύρω στα 56, 53 δολάρια σε περίπτωση ξαφνικής πώλησης.
Η Arconic Inc. (ARNC)
Μια άλλη κορυφαία εκμετάλλευση του XAR ETF είναι η Arconic Inc. (ARNC) με συντελεστή στάθμισης 4, 38%. Το ταμείο είναι περισσότερο έμμεση επιλογή όσον αφορά την αεροδιαστημική και την άμυνα, δεδομένου ότι τα προϊόντα της χρησιμοποιούνται σε πολλά τμήματα της αγοράς εκτός από την αεροδιαστημική. Ωστόσο, η Arconic έχει ισχυρή παρουσία στην ανάπτυξη δομικών και περιστρεφόμενων αεροκινητικών εξαρτημάτων και εφευρέθηκε το μεγαλύτερο μέρος όλων των κραμάτων αλουμινίου που χρησιμοποιούνται στην ανάπτυξη αεροσκαφών.
Λαμβάνοντας μια ματιά στο γράφημα, μπορείτε να δείτε ότι ο κινούμενος μέσος όρος των 50 ημερών έχει περάσει πρόσφατα πάνω από τον κινητό μέσο όρο των 200 ημερών και, όπως συζητείται στα προηγούμενα διαγράμματα, χρησιμοποιείται παραδοσιακά για να σηματοδοτήσει την αρχή μιας σημαντικής ανοδικής τάσης. Με βάση το πρότυπο, οι έμποροι πιθανότατα θα αναζητήσουν να αγοράσουν κοντά στα τρέχοντα επίπεδα και να προστατεύσουν από την πώληση με εντολές stop-loss κάτω από $ 20, 40 ή $ 20, 18, ανάλογα με την ανοχή κινδύνου.
Η κατώτατη γραμμή
Τα αεροσκάφη και τα αμυντικά αποθέματα συχνά αντιμετωπίζονται από τους επενδυτές ως φυσικό αντιστάθμισμα έναντι των αυξανόμενων γεωπολιτικών εντάσεων ή λόγω άλλων μακροοικονομικών παραγόντων όπως η αυξημένη παγκόσμια ζήτηση για τα υποκείμενα προϊόντα ή η επέκταση της μεσαίας τάξης που ενδιαφέρεται για τα αεροπορικά ταξίδια. Με βάση τα παραπάνω διαγράμματα, η κοντινή υποστήριξη των μεγάλων κινητών μέσων όρων και των σχετικών διασταυρώσεων δείχνουν ότι τώρα είναι η στιγμή να αγοράσετε.
