Ο τομέας του λιανικού εμπορίου έχει ξεπερασθεί λόγω της έλλειψης προσδοκιών κερδών κατά το δεύτερο εξάμηνο του 2015 λόγω της έλλειψης κερδοσκοπικών καταστημάτων. Η Macy's, Inc., μια από τις μεγαλύτερες εταιρείες που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο, κατέγραψε πτώση κατά 31, 75% στο παρελθόν τρεις μήνες από τις 23 Νοεμβρίου 2015. Η Macy's έχει ετήσια απόδοση (YTD) -34, 65%. Επιπλέον, η Nordstrom, Inc. έχει τριμηνιαία απόδοση -17, 57% και απόδοση YTD -21%. Ο δείκτης S & P Retail Select Industry, ένας σημαντικός δείκτης λιανικής, έχει απόδοση YTD -7, 82% και απόδοση ενός έτους -4, 28%. Ωστόσο, ο S & P Retail Select Industry Index έχει ετήσια απόδοση 13, 08% τα τελευταία τρία χρόνια και ετήσια απόδοση 14, 35% τα τελευταία πέντε χρόνια.
Ενώ μερικά από τα μεγάλα ονόματα στον κλάδο του λιανικού εμπορίου παράγουν χαμηλότερα αναμενόμενα κέρδη, οι επενδυτές με μακροπρόθεσμους επενδυτικούς ορίζοντες θα πρέπει να εξετάσουν το ενδεχόμενο να κατανείμουν δορυφορικά τμήματα από καλά διαφοροποιημένα χαρτοφυλάκια σε χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήριο (ETF) των εταιρειών.
Δείκτες αγορών λιανικής ETF
Οι αγορές Vectors Retail ETF (NYSEARCA: RTH) εκδόθηκαν στις 20 Δεκεμβρίου 2011 από την Van Eck Securities Corporation. Από τις 20 Νοεμβρίου 2015, το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει συνολικά καθαρά περιουσιακά στοιχεία ύψους 183, 6 εκατομμυρίων δολαρίων και 26 συμμετοχές. Από τις 31 Οκτωβρίου 2015, η RTH έχει τριμηνιαία απόδοση -2, 46%, απόδοση YTD 7, 2% και απόδοση ενός έτους 19, 92%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο χρεώνει ετήσιο δείκτη καθαρών δαπανών 0, 35%, το οποίο είναι μικρότερο από το μέσο όρο δαπανών των κυκλικών ταμείων καταναλωτή στο 0, 43%.
Η RTH επιδιώκει να αντιγράψει τη γενική τιμή και να αποδώσει απόδοση του Δείκτη Market US Listed Retail 25, δείκτη αναφοράς. Ο δείκτης αναφοράς RTH επιδιώκει να παρακολουθήσει τις επιδόσεις των εταιρειών που ασχολούνται με τη λιανική διανομή, τους χονδρεμπόρους, την on-line, την ειδικότητα, τα τρόφιμα και άλλους συνδετήρες, το διαφημιστικό ταχυδρομείο και τους λιανοπωλητές τηλεοράσεων. Υπό κανονικές συνθήκες αγοράς, η RTH επενδύει τουλάχιστον το 80% του συνολικού καθαρού ενεργητικού της σε κοινές μετοχές εταιρειών που περιλαμβάνονται στον δείκτη αναφοράς της.
Invesco Dynamic Retail ETF
Το Invesco Dynamic Retail ETF (NYSEARCA: PMR) εκδόθηκε από την Invesco, στις 26 Οκτωβρίου 2005. Από τις 31 Οκτωβρίου 2015, η PMR έχει ετήσια απόδοση 10, 54% από την ίδρυσή της. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει απόδοση YTD -2, 32% και ετήσια απόδοση 9, 59%. Η PMR χρεώνει μια μέση ετήσια αναλογία καθαρών δαπανών άνω του μέσου όρου 0, 63%, ενώ ο μέσος ετήσιος δείκτης καθαρών δαπανών της κατηγορίας κυκλικών κεφαλαίων για τους καταναλωτές είναι 0, 43%.
Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επιδιώκει να παρέχει επενδυτικά αποτελέσματα που αντιστοιχούν στην απόδοση των τιμών και των αποδόσεων του δείκτη Dynamic Retail Intellidex, δείκτη αναφοράς του. Ο Δείκτης Δυναμικού Retail Intellidex αποτελείται από κοινά αποθέματα 30 αμερικανικών εταιρειών λιανικής πώλησης. Οι εταιρείες επιλέγονται με βάση τα κέρδη, την ποιότητα, τη διαχείριση, τη δυναμική των τιμών και την αξία τους. Υπό κανονικές συνθήκες αγοράς, η PMR επενδύει τουλάχιστον το 90% του συνολικού καθαρού ενεργητικού της σε κοινές μετοχές εταιρειών που περιλαμβάνει τον δείκτη αναφοράς.
Από τις 30 Σεπτεμβρίου 2015, οι χορηγήσεις του ταμείου του τομέα είναι 21, 85% για τη λιανική πώληση τροφίμων. 18, 95% στο λιανικό εμπόριο ενδυμάτων. 11, 73% στο λιανικό εμπόριο ναρκωτικών. 8.22% στο λιανικό εμπόριο καταναλωτικών και ηλεκτρονικών ειδών. 7, 85% σε υπεραγορές και σούπερ κέντρα. 5.44% στα καταστήματα ειδικότητας. 5, 34% στο λιανικό εμπόριο αυτοκινήτων. 5.19% στα γενικά καταστήματα εμπορευμάτων. 5, 06% στο λιανικό εμπόριο στο σπίτι; και 2, 98% στα φορτηγά.
SPDR S & P Λιανικό ETF
Το εμπορικό ETF S & P Retail (NYSEARCA: XRT) εκδόθηκε στις 19 Ιουνίου 2006 από την State Street Global Advisors. Έχει ρυθμό κύκλου εργασιών 45% και χρεώνει ετήσιο δείκτη καθαρών δαπανών 0, 35%, ο οποίος είναι μικρότερος από τον μέσο όρο δαπανών στην κατηγορία κυκλικών κεφαλαίων του καταναλωτή. Από τις 19 Νοεμβρίου 2015, το αμοιβαίο κεφάλαιο προσφέρει μερισματική απόδοση 1, 16%.
Η XRT επιδιώκει να παράσχει επενδυτικά αποτελέσματα που αντιστοιχούν στη συνολική επίδοση της S & P Retail Select Industry Index, δείκτη αναφοράς της. Υπό κανονικές συνθήκες, η XRT επενδύει τουλάχιστον το 80% του συνολικού καθαρού ενεργητικού της σε κοινές μετοχές εταιρειών που περιλαμβάνουν τον δείκτη. Από τις 20 Νοεμβρίου 2015, οι πέντε μεγαλύτερες χορηγήσεις του τομέα είναι 21, 87% για το λιανικό εμπόριο ενδυμάτων. 17, 53% στα ειδικευμένα καταστήματα. 15, 24% στο λιανικό εμπόριο αυτοκινήτων. 14, 89% στο λιανικό εμπόριο στο Διαδίκτυο. και 8, 36% στο λιανικό εμπόριο τροφίμων.
iShares ΗΠΑ Υπηρεσίες Καταναλωτών ETF
Το iShares US Consumer Services ETF (NYSEARCA: IYC) εκδόθηκε στις 12 Ιουνίου 2000 από την BlackRock. Το αμοιβαίο κεφάλαιο διαχειρίζεται η BlackRock Fund Advisors και χρεώνει ετήσιο δείκτη δαπανών 0, 43%, το οποίο είναι σύμφωνο με τον μέσο όρο δαπανών των κυκλικών ταμείων καταναλωτών. Από τις 31 Οκτωβρίου 2015, η IYC έχει ετήσια απόδοση 16, 95%, ετήσια απόδοση 21, 42% τα τελευταία τρία χρόνια και ετήσια απόδοση 6, 88% από την ίδρυσή της.
Το αμοιβαίο κεφάλαιο επιδιώκει να παράσχει επενδυτικά αποτελέσματα που αντιστοιχούν στον δείκτη Dow Jones US Consumer Services Index, τον δείκτη αναφοράς του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο δείκτης Dow Jones US Consumer Services Index χρησιμεύει ως βαρόμετρο της χρηματιστηριακής αγοράς υπηρεσιών των ΗΠΑ και μπορεί να περιλαμβάνει αποθέματα μικρού, μέσου και μεγάλου κεφαλαιοποίησης. Υπό κανονικές συνθήκες αγοράς, η IYC επενδύει τουλάχιστον το 90% του συνόλου των καθαρών περιουσιακών της στοιχείων σε κοινά αποθέματα και μπορεί να επενδύσει σε αποταμιευτικά έσοδα εταιρειών που περιλαμβάνονται στον δείκτη αναφοράς της.
Από τις 20 Νοεμβρίου 2015, τα κονδύλια του κλάδου είναι 35, 93% στο λιανικό εμπόριο. 24, 14% στα μέσα ενημέρωσης. 15, 61% στις υπηρεσίες προς τους καταναλωτές. 14, 11% στο λιανικό εμπόριο τροφίμων και συρματόσχοινων. 5, 12% στις μεταφορές. 3.32% στον εξοπλισμό και τις υπηρεσίες υγειονομικής περίθαλψης. 1, 40% στις εμπορικές και επαγγελματικές υπηρεσίες. 0, 18% σε μετρητά ή / και παράγωγα. 0, 12% για λογισμικό και υπηρεσίες. και 0.07% για το υλικό και τον εξοπλισμό της τεχνολογίας.
Πρώτη εμπιστοσύνη Cnsmr Discret AlphaDEX ETF
Το πρώτο Trust Cnsmr Discret AlphaDEX ETF (NYSEARCA: FXD) εκδόθηκε στις 8 Μαΐου 2007 από την First Trust Portfolios. Το αμοιβαίο κεφάλαιο συμβουλεύεται ο First Trust Advisors και χρεώνει υψηλό ετήσιο δείκτη καθαρών εξόδων ύψους 0, 70%. Ο υψηλός ετήσιος δείκτης καθαρών εξόδων του FXD εξηγείται από το υψηλό ποσοστό του κύκλου εργασιών του κατά 131%. Από τις 20 Νοεμβρίου 2015, το ταμείο έχει 129 συμμετοχές και συνολικά καθαρά περιουσιακά στοιχεία ύψους 2, 46 δισ. Δολαρίων.
Η FXD επιδιώκει να παράσχει επενδυτικά αποτελέσματα που αντιστοιχούν στον Δείκτη Καταναλωτικής Διακριτικής Κατανομής StrataQuant, τον δείκτη αναφοράς του. Ο δείκτης αναφοράς του διατηρείται και χρηματοδοτείται από τον Όμιλο NYSE και εφαρμόζει τη μεθοδολογία επιλογής αποθεμάτων AlphaDEX. Υπό κανονικές συνθήκες, το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει τουλάχιστον το 90% του συνολικού καθαρού ενεργητικού του σε κοινές μετοχές εταιρειών που περιλαμβάνει τον δείκτη αναφοράς του. Οι πρώτοι Σύμβουλοι Trust επιδιώκουν συντελεστή συσχέτισης 0, 95 ή περισσότερο μεταξύ της απόδοσης του FXD και της απόδοσης του δείκτη αναφοράς.
Από τις 20 Νοεμβρίου 2015, οι χορηγήσεις του ταμείου του κλάδου ανέρχονται στο 23, 21% στο ειδικό λιανικό εμπόριο. 16, 2% στα μέσα ενημέρωσης. 9, 9% στα διαρκή αγαθά των νοικοκυριών. 9, 57% στο ξενοδοχείο, τα εστιατόρια και τον ελεύθερο χρόνο. 6, 93% για τα κλωστοϋφαντουργικά προϊόντα, τα ενδύματα και τα είδη πολυτελείας. 5, 88% στα εξαρτήματα αυτοκινήτου. 5, 71% στο λιανικό εμπόριο στο Διαδίκτυο και στο κατάλογο. 5, 05% στο λιανικό εμπόριο · 3, 66% στις διαφοροποιημένες υπηρεσίες προς τους καταναλωτές. και σε 2, 96% αυτοκίνητα.
